16.5  2B法则的深度探讨

16.5.1  利用均线辅助研判

123法则通过3个条件的共同作用来交易，其中包含了趋势线、高低点因素，相对较为烦琐，但是一旦价格达到123法则的要求，则确定性较强，盈利的概率较大。相比之下，2B法则只需要价格满足一个条件，其灵活性大大高于123法则，不过也正是因为条件不多，导致2B法则的准确性较123法则低。要充分发挥2B法则的灵活性，避免准确性低的特点，就要找到问题的关键所在。

2B法则试图抓顶或者抄底，而最大的危险也正在于此，如何规避这种风险呢？

最好的工具是均线指标。简言之，当价格走到重要高点或者低点时，观察均线系统中各个均线的表现，以之为重要参考来初判汇价的反转概率大小。如果反转概率大，则抓顶、抄底的风险较小；否则，坚决观望，不去抓顶、抄底，甚至可以顺势入场。

图16-20是欧元/美元1小时图。前半部分是一段上行走势，汇价创下新高1.4305，前高在1.4295。然而，此时投资者会发现，尽管汇价收到趋势线支持，但是就在汇价创下新高的一个小时，20小时均线仍然水平运行。20小时均线水平运行，在1小时图中是汇价盘整走势的标志之一。这就意味着如果汇价不能站稳在1.4295前高上方，那么汇价区间交易的风险将非常大。此后汇价收盘在1.4295下方，紧接一个小时下跌，确认了20小时的区间交易信号。此时逢高卖出，紧设止损于1.4305上方，初步目标上行趋势线，若能跌破，目标指向此前已经在趋势线上得到支持的各个水平。这一空头的最终盈利在1.4115。这是一个利用均线判断2B法则成立的例子。

下面是利用均线判断2B法则难以成立的一个例子。承接上文，汇价跌至1.4115并且创下比1.4115还略低的低点后（见图中所圈）。汇价录得一根下影线较长的K线，显示短期支持强劲，从规则上符合创下新低（前低在1.4130）而不破的要求。然而，我们发现此时均线仍然下行，尤其是20小时均线，尽管后来汇价录得一根小阳烛，但是仍然难以改变均线系统下行的方向。此时如果利用2B法则入场做多，那么风险将非常大。后期走势证实了这一判断。

图16-21是一个更加明显的例子。欧元/日元创下比130.87高点更高的位置，但是未能大步进一步上行，而是展开窄幅振荡。不过此时均线系统形成完美的多头排列，证实汇价盘整完毕后将进一步走高。如果此时入场做空，尽管可能抓到较好的位置，但是难逃止损命运。

投资者也可以仔细观察图16-22，这样的例子在实际走势中相当常见，图中横线处是一个不可利用2B法则入场做多的例子。

16.5.2  顺应主要方向

这一点类似于123法则。2B法则本质上与123法则一样是一个逆势交易法则，因此如果交易方向与主要方向相背离，那么交易失败的概率可能较大。相反，如果2B法则逆转的是次级的、短期的方向，顺应的是主要方向，那么成功的概率将很大。

图16-23是欧元/美元4小时图，汇价自最高点回撤，在1.4105得到支持，为上行趋势线支持，汇价反弹至1.4185后，再次回撤，起初尚在趋势线再次得到支撑，但是此次汇价反弹力度有限，终于创下1.4090新低，一度在此刺穿上行趋势线。好在汇价创下新低后，未能进一步下行，站稳在趋势线上方试图反弹。此时利用2B法则逢低买入，逆转的是短期下跌走势，但是顺应的是上行趋势线代表的主要方向，成功概率大幅提高。

16.5.3  2B法则的入场位置选择

研究2B法则，最重要的是利用它来交易，交易就涉及入场位置。入场位置可以根据2B法则事先预见和事后认定两种情况选择。

事先预见型：对于有些走势，会有很多迹象帮助我们事先可以预见，汇价可能符合2B法则，比如我们已经研究过图16-24所示的欧元/美元1小时图。对于这样的走势，我们可以逢高卖出，止损设于最高点上方。

事后认定型：有些走势事先并未有明显的迹象显示汇价会出现反转。此时，可以关注近期次低点来选择逢低买入或者逢高卖出。请见下面的例子。

图16-25是英镑/美元1小时图，图中中部显示，汇价跌破了1.6430前低，创下1.6390低点，其间的K线阴烛还较大，而且此时均线空头排列，虽然汇价自1.6390反弹，但是在升至20小时均线上方前，汇价还是存在较大的下行风险的。因此这里的2B法则是事后认定的，那么如何利用这一点来入场交易呢？

经过长期的交易实践、观察和总结，笔者发现，一旦出现这样的走势，首先需要考虑的一个入场机会就是次前低/前高，汇价很可能重测次前低或者前低上方、次前高或者前高下方附近水平，本例中就是1.6430位置。这是事后认定2B法则的一个特点，更多例子见图16-26。

另外一个可以考虑入场的位置是被突破的重要均线。这是因为有些反转来得非常急促，有时并不会提供回调后入场，这样我们就不能奢望次前低、次前高这些水平。此时，我们可以等待汇价突破了关键均线后顺势交易，如图16-27所示。