4.5吞噬模式

如果能够发现投资者情绪明显的反转，就好像发现了不需要任何代价就能获得的财富。这就像是在草丛中发现了别人打在那儿的隐隐发光的高尔夫球，尽管其他人也在附近，但只有你一眼看见了球。这个球就是你的了，而且免费。或者你也可以想象在一个旧货出售摊上发现了一个有价值的收藏品。你知道这件物品实际上比它的主人所要的价格贵上几百甚至几千倍。在你发现这件物品之前，已经有成百的人看到过它但将它忽略，然而你却能够发现它，因为它似乎自己就跳到你的眼前。当你认识到挣钱的巨大机会时，了解K线图的信号并且看到这些信号的发生将会给你带来同样的兴奋。

吞噬信号的视觉效果是如此的明显，以至于你会立刻增加你的头寸。如图4-16所示，前一个趋势和新的吞噬信号之间的对比很容易被观察到。当随机指标和吞噬信号同时出现时，你的感觉就像是发现了不需要任何代价就能获得的财富。很显然，一个巨大的变化已经发生了。

这是不是百分之百的“傻瓜型”信号呢？当然不是。但是从这个信号获利的可能性是如此之大，以至于每当一个强吞噬信号出现时我们没有任何理由不进行投资。真正的吞噬信号能为投资者提供进行低风险交易的机会。如果蜡烛投资者能够理解吞噬信号的形成过程，那么他就会占据十分有利的位置。你一直在跟随某只股票或者某组股票的价格，而随机指标表明它们处于超卖区城。你会发现恐慌在投资者心中蔓延对股价造成的影响(更多信号的利用可以参见第9章)。在与趋势相同的方向形成眺空缺口——人们急于想从下跌的趋势中退出或者急于想进入处于上涨趋势的市场。在交易的前几分钟里，很显然人们使开盘价处于当天价格的极端——或是最低点或是最高点。

在发生下跌趋势的反转时，开盘价向下跳空一个缺口而并没有进一步下跌的趋势，然后价格开始上升。相反，在一个上涨的趋势中，随着日复一日的持续上涨，股票价格已经建立了强大的信心，而投资者现在也不管价格多高而自信地进市场。这样一来，虽然市场开盘价继续上升，但没有更多的买入发生。因此，价格开始回落，这一点我们可以从图4-17中看出。

空头吞噬模式我们能够很容易地看出，这是一个很不吉利的信号。一个黑色的大蜡烛开盘于前一天的收盘价之上，或许开盘价比前一天的整个成交价格幅度还要高，但收盘于前一天的开盘价之下。这说明投资者的情绪有一个明显的变化，这时我们应该抛出手中的股票。

如果在空头吞噬信号发生之前你一直做多，那么必须在这些信号完成之前抛空你的头寸。通过看到可能会发生的情况，你就可以挽回部分损失。例如，如果价格在某个趋势的顶部高开并开始回跌，你可以利用前一个白色蜡蚀的中点作为止损的位置。如果当天价格回跌到那个水平，那么它将会从该点而不是从一个弱信号处回升，价格最多也只能回升到当天的开盘价或者稍高一点。如果是这样的话，那么就会形成一个吊颈信号。这是一个下跌的信号。此时无论如何，你一定要将手中的股票抛掉，请务必退出市场。如果你由于曾经低价买进这些股票而获得了利润，那么请将你的收益投资到另外一个更好的地方去。为什么一定要待在一桩具有风险的交易中呢？此时你所应该做的是拿走你的利润，然后找到另外一个低风险高回报的潜在交易。如果在当天交易即将结束之时你发现市场形成了一个好的卖出信号，此时你应当抛出手中的头寸井退出市场。