第一节 短线选股套路
一、根据基本面选股
一般情况下，短线操作不需要太多的基本面分析，更多地是依赖于技术面走势来操盘，但是短线操作也不应完全抛弃基本面因素。单纯依据技术面进行操作，很容易落入庄家设下的技术陷阱中。退一步讲，哪怕短线选错了股票，如果该股有良好的基本面作保证，大势下跌时也不至于套得很深。在基本面没有问题的前提下进行短线操作，就多了一份安全。从这一点来说，短线操作也离不开基本面分析。
基本面分析就是了解拟操作个股的基本情况，包括公司的经营情况、管理情况、财务状况及未来发展前景等，由研究公司的内在价值入手，确定公司股票的合理价格，通过比较市场价位与合理定价的差别，确定是否购买该公司的股票。
1. 公司所属行业和发展周期
任何公司的发展水平和发展速度，都与其所处行业密切相关。一般来说，任何行业都有其自身的产生、发展和衰落的生命周期。人们把行业的生命周期分为初创期、成长期、稳定期、衰退期四个阶段，不同行业经历的四个阶段时间长短不一。一般在初创期，由于盈利少，风险大，因而股价较低；成长期利润大增，风险有所降低，但整体风险仍然较高，行业总体股价水平上升，个股股价波动幅度较大；成熟期盈利相对稳定但增幅降低，风险较小，股价比较平稳；衰退期的行业通常称为夕阳行业，盈利减少，风险较大，财务状况逐渐恶化，股价呈跌势。由此看来，公司的股价与所处行业存在一定的关联。
在选择个股时，通常要考虑到行业因素的影响，尽量选择高成长行业的个股，避免选择夕阳行业的个股。例如，现在的“互联网+”行业，近年来发展迅速，其发展速度远远高于经济增长速度，是典型的朝阳行业。“互联网+”的上市公司在股市中备受青睐，其市场定位通常较高，往往成为股市中的高价股和热门股。另外像银行券商、生物工程、电子信息等行业的个股，源于行业的高成长性和未来的光明前景，也都受到热烈的追捧。
上市公司的股价，更多地是受到其自身发展水平和盈利能力的影响。与行业发展周期相仿，任何一家公司都存在自己的生命周期，同样也可以划分为初创期、成长期、稳定期和衰退期。以家电行业的四川长虹（600839）为例，从初创到打出自己的知名品牌，之后经历了多年的高速成长期，目前已经进入成熟期，它的股价也在经历了十余倍的狂飙式上涨后稳定下来。
又如大盘股马钢股份（600808），虽然属于被认为是夕阳行业的钢铁行业，但是由于自身良好的经营和管理水平，近些年实现了净利润逐年增长的骄人业绩，说明夕阳行业中照样可以出现朝阳企业。事实表明，行业发展周期和公司自身的发展周期有时可能差别很大，交易者在选股时，既要考虑行业发展周期，又要具体公司具体分析。
在我国，由于公司规模一般较小，抗风险能力弱，企业的短期经营思想比较浓厚，要想获得长期持续稳定的发展难度较大。上市公司中昙花一现者较多，这从某种程度上增加了选股的难度。
2. 公司竞争地位和经营管理水平
市场经济的规律是优胜劣汰，无竞争优势的企业，注定要随着时间的推移逐渐萎缩以至消亡。只有确立了竞争优势，并且不断地通过技术更新、开发新产品等各种措施来保持这种优势，公司才能长期生存，公司的股票才具有长期投资价值。
决定一家公司竞争地位的首要因素是公司的技术水平，其次是公司的管理水平。另外，市场开拓能力和市场占有率，规模效益和项目储备，以及新产品开发能力，也是决定公司竞争能力的重要方面。对公司的竞争地位进行分析，可以使交易者对公司的未来发展情况有一个感性认识。
除此之外，交易者还要对公司的经营管理情况进行分析，主要从以下几个方面入手：管理人员素质和能力，企业经营效率，内部管理制度，人才的合理使用等。
通过对公司竞争地位和经营管理情况的分析，可以对公司的基本素质有一个比较深入的了解，这对交易者的投资决策很有帮助。
3. 公司财务状况和盈利能力
对公司的竞争地位和经营管理情况进行分析主要是定性分析，对公司财务报表进行财务分析，则是定量分析。
运用基本分析方法，通过每股盈利、市盈率等指标，并综合考虑公司所在板块、股本大小、公司发展前景等因素，确定公司股票的合理价格。如果价格被低估，则可以作为备选股票，择机买入。
在此方法中，市盈率是最重要的一个参考指标。究竟市盈率处在什么位置比较合理，市场中并没有一个绝对的标准。近几年来，沪深股市的平均市盈率水平在30〜50倍的范围内波动。一般来说，30倍左右是低风险区，50倍以上是高风险区。
在分析市盈率时，需注意以下几个问题。
（1）市盈率水平与公司所处行业密切相关。例如，生物医药行业作为高成长行业，其市场定位一直很高，50〜60倍的市盈率并不鲜见。在2015年的大牛市中，创业板、中小板的市盈率高得惊人，截至2015年5月22日收盘，创业板平均市盈率为130.08倍（创业板有458家上市公司，总市值达59667.3亿元），但股价依然涨个不停。钢铁板块的整体市盈率在6〜8倍之间，但股价并没有靓丽的表现。
（2）市盈率受股本大小和股价高低的影响。一般来说，股本越小的股票越受青睐，其市场定位和市盈率越高，有人将此称为“小公司效应”。例如创业板中的多数个股属于“袖珍”小盘股，动用少量资金就可以把股价炒作起来，加之市场容量小，很容易出现股价暴涨。当然，创业板里面有两部分股票：一部分是高成长企业，未来还有上涨空间；另一部分股价严重超高，透支了未来几十年的增长。但创业板大涨的根本原因，是新兴产业代表了中国未来社会发展的基本趋势，不只是简单的资金疯狂炒作，所以用市盈率来攻击创业板的高估值，也是不对的。
（3）公司高成长与否，对市盈率有重大影响。俗话说，炒股票就是炒未来。一只对未来有良好预期的个股，其股价自然就高。公司未来前景越好，成长性越高，市盈率水平就越高。
那么如何衡量这一因素呢？可用动态市盈率来进行分析。从市盈率的计算公式可以看出，市盈率是股价与每股收益的比值。每股收益的变化，使市盈率向相反方向变化。由每股收益的不同，可以计算出3种市盈率，即市盈率1，市盈率2，市盈率3。
市盈率1=考察期股价/上年度每股收益
市盈率2=考察期股价/中期每股收益x2
市盈率3=考察期股价/预期本年每股收益
市盈率1假设企业考察期每股收益与上年每股收益相同，但上年每股收益实际上不能真实地反映企业当前的实际经营情况和获利能力，因此该市盈率不能真实地反映实际市盈率水平，其作用也就大打折扣。
例如一只市盈率1为100倍的股票，若其利润增长1倍，则实际市盈率就降到50倍了。反之，一只市盈率1仅20倍的股票，若其盈利能力大幅滑坡，则其市盈率就大大提高了。
中期业绩公布后，许多人用市盈率2来选择股票，其缺陷也是很明显的。公司上半年的收益不等于全年收益，有时还差距很大。
由于企业未来每股收益较难预测，不确定因素太多，市盈率3很可能与实际情况有很大出入。但是无论如何，它是人们综合分析公司经营情况得出的结论，因此具有很大的参考价值。
三种市盈率虽然各有不足，但毕竟是投资的重要依据，将三种市盈率结合起来考虑，就会更加全面。
从以上分析可以看出，市盈率受多种因素的影响，因此要辩证地看待市盈率，最好把市盈率和成长性结合起来综合考虑。在成长性企业中，应选择市盈率低的股票。若一家企业成长性良好，即使市盈率高一些，还是可以介入的。
4. 公司发展前景和利润预测
交易者可以综合分析公司各方面情况，对公司的未来发展前景作一个基本估计，分析方法主要从上面介绍的几个方面加以考虑。另外还可通过对公司的产品产量、成本、利润率、各项费用等各因素进行分析，预测公司下一期或未来几期的利润，以便为公司的内在价值作定量估计。
这项工作专业性较强，一般由专业分析师进行。普通交易者虽然对利润预测难度较大，仍然可以根据自己掌握的信息作一个大概的估计，这对于选股和投资决策是不无裨益的。
上市公司的会计报表包括三个大表：资产负债表、利润及利润分配表、现金流量表。财务分析是一项专业性非常强的业务，普通交易者全面掌握其方法有一定的难度，平时可以重点关注以下几大重要指标。
（1）每股收益。每一普通股份究竟含有多少净利润（税后利润），指标越高越好。
（2）每股净资产。每一普通股份究竟含有多少股东权益或含有多少公司净资产，指标越高越好。
（3）每股经营活动产生的现金流量净额。每一普通股份究竟含有多少因经营活动产生的现金流量净额，指标越高越好。
（4）净资产收益率。每一股净资产究竟含有多少公司税后利润，指标越高越好。
（5）资产负债率。反映公司长期偿债的总能力，指标应稳定在40%〜60%的范围内。
（6）流动比率。反映公司短期偿债能力的指标，一般认为2：1的比率较合适。
（7）速动比率。顾名思义，即“迅速流动”比率（酸性比率），指标越高越好。
（8）存货周转率。反映公司销售能力强弱和存货是否过量，比率越高越好。
（9）应收账款周转率。反映公司销出商品后，收到账款的速度或所用天数，这个天数越小越好。
（10）净利率（纯利率）。反映公司每单位主营业务收入额中到底有多少纯收益，指标越高越好。
（11） 资本报酬率（总资产收益率）。反映总资本可获取多少纯收益，即究竟可赚得多少纯利润，比率越高越好。
（12）净值报酬率（股东权益报酬率）。直接反映股东每单位的权益中究竟可获多少净利润，比率越高越好。
（13）营业利润率。反映公司营业利润占主营业务收入的比率，指标越高越好。
（14）未分配利润。公司实现的净利润经弥补以前年度亏损、提取盈利公积并向交易者分配利润后，留在公司的历年积存的尚未分配的利润，一般认为未分配利润越多越好。
（15） 盈余公积。按有关规定从净利润中提取的公积，盈余公积越大越好。
通过上述各项财务指标，可以进行如下分析。
第一，收益性分析。也就是对公司获利能力进行分析。一家公司当前投入的资本如何运用，获利状况如何，是衡量公司有无活力、经济效益优劣的标志，也是交易者选择股票的主要依据。因为决定股息多少及股价走势的根本因素，就是公司利润率的高低和利润额的大小。作为交易者，当然选择利润丰厚、投资回报率高的公司进行投资。那些利润率低甚至亏损，或者投资利润率不断下降的股票，则成为市场抛售的对象。
测量公司获利能力如何，可以通过收益性比率进行评估。收益性比率指标是交易者最关心的财务比率，包括资产报酬率、资本报酬率、每股收益、每股净值和销售利润率等5项指标。
第二，安全性分析。也就是对公司偿债能力进行分析。交易者在追求高收益的同时，应注意防范风险，以确保投资安全。在某一时点上，公司的获利能力与偿债能力并不完全成正比。有的公司当前盈利不错，但资金结构不合理，偿债能力差，这样的公司就潜藏着极大的风险。当公司因资不抵债宣告破产时，就是交易者血本无归之时。交易者应加强对公司流动性状况及资本结构的分析，如出现偿债能力下降等趋势，交易者应及时做出决策以回避风险。
分析公司偿债能力如何，可以用安全性比率进行评估。安全性比率包括流动比率、速动比率、负债比率、举债经营比率等4项指标。
第三，成长性分析。也就是对公司扩展经营能力进行分析。投资证券是为了获得收益，因此不能只看当前或短期收益，还应关注公司未来的发展前景和盈利能力。一家公司当前盈利虽低，或者把大部分盈利转化为投资导致目前分红派息少，但如果该公司成长速度快，发展潜力大，则该公司股价升值速度也会很快，这样的公司就值得投资。相反，有些公司当前盈利虽多，但基本上都分光吃完了，没有扩大再产生，则股价上升潜力就会受到影响。
评估公司扩展经营能力如何，可以通过成长性比率进行分析。主要指标是利润留存比率，该指标表明公司税后利润有多少用于发放股利，多少用于留存收益和扩展经营。利润留存比率越高，表明公司发展后劲越强；利润留存比率越低，则公司发展后劲越弱。
第四，周转性分析。也就是对公司经营效率进行分析。一家公司经营效率的高低，可以通过分析财务报表各项资金和资产周转速度的快慢反映出来。如资金周转速度快，说明资金利用率高，公司经营活动顺畅，结构协调，管理得法，购买该公司股票将有利可图；反之，则说明公司经营效率低，缺乏活力。
分析一家公司的经营效率如何，可以用周转性比率进行评估，包括应收账款周转率、存货周转率、固定资产周转率、资本周转率和资产周转率等5项指标。
5. 公司潜在问题和重大事项
在选股时，除对公司各方面经营情况进行详细分析外，还要注意分析公司年报、中报以及其他各类公告披露的信息，发现公司存在的或潜在的重大问题，及时调整投资策略，回避公司经营风险。由于各家公司所处行业、发展周期、经营环境、地域各不相同，存在的问题也会各不相同，必须针对每家公司的情况作具体的分析，没有一个固定的分析模式。
上市公司发生重大问题，主要集中在以下几个方面。
（1）公司生产经营存在极大问题，甚至难以持续经营，达到资不抵债、濒临破产或倒闭的边缘。
（2）公司发生重大诉讼案件。由于债务或担保连带责任等，公司发生重大诉讼案件，涉及金额巨大。一旦债务成立并限期偿还，将严重影响公司利润，对生产经营产生重大影响，对公司信誉也可能带来很大损害。更为严重的是，有些公司还可能面临破产的危险。
（3）投资项目失败，公司遭受重大损失。公司运用募股资金或债务资金进行项目投资，由于事先估计不足，或投资环境发生重大变化，或产品销路发生变化，或技术上难以实现等原因，使得投资项目失败，公司遭受重大损失，对公司未来的盈利预测发生重大改变。
（4）从财务指标中发现重大问题。从一些财务指标中，可以发现公司存在的重大问题。一是应收账款绝对值和增幅巨大，应收账款周转率过低。说明公司在账款回收上可能出现了较大问题。
二是存货巨额增加，存货周转率下降。很可能公司产品销售发生问题，产品积压。这时最好再进一步分析是原材料增加，还是产成品大幅增加。
三是关联交易数额巨大。或者上市公司的母公司占用上市公司巨额资金，或者上市公司的销售额大部分来源于母公司，利润可能存在虚假。但是对关联交易需认真分析，也许一切交易都是正常合法的。
四是利润虚假。对此问题一般交易者很难发现，但是可以发现一些蛛丝马迹，例如净利润主要来源于非主营业务，或公司经营环境未发生重大改变，某年的净利润却突然大幅增长等。随着证券法的实施及监管措施的进一步完善，这一困扰交易者的问题呈逐渐好转趋势。
总之，交易者对经营管理存在问题的公司股票，必须持慎之又慎的态度，最好是敬而远之。回避问题股，应是运用基本分析方法坚持的基本原则。
二、根据技术面选股
技术分析是相对基本分析而言的，是直接对证券市场的盘面动态所进行的分析。技术分析大师通过对证券市场过去和现在呈现的市场行为，用数学和逻辑的方法，探索出一些典型规律并以此来预测证券市场未来的变化趋势，判研股市行情阶段性底部和顶部，为交易者在技术上把握最佳买卖时机提供了基础。
在股市投资实战中，运用公司基本面情况选股的方法，主要适用于专业交易者。对广大中小交易者及利用业余时间炒股的股民，无论从时间、精力以及要求的知识面和掌握的信息来说，都存在一定困难，因此该方法在广大中小股民中的应用具有很大的局限性。
技术分析选股，由于不需要太多的专业知识，考虑问题比较直接，与市场联系紧密，且由于价格、成交量等技术数据、技术分析手段的获得相对容易，加上交易软件中的技术分析工具日益普及，使得该方法的应用十分普遍。
技术分析方法一般是将选股与买入有机地结合起来，选股过程也是确定买入时机的过程。
1.从K线图形中选股
在技术面分析中，K线图表是所有技术分析的基础。换句话说，任何技术分析都离不开K线图表。
一根K线蕴涵着丰富的技术意义，从K线最高价、最低价、开盘价、收盘价的变化情况，可以看到股价的运行趋势，也可以了解每日市况的波动情形。根据K线的阴阳关系和影线长短，可以揭示多空双方的力量强弱。利用单日K线或组合K线，以及日、周、月等周期K线，可以反映买卖双方力量的对比变化，分析预测股价的未来走势，把握买进卖出的最佳时机，对股价的短期走势具有一定的指导作用。
2.从均线图形中选股
在技术分析领域，移动平均线是绝对不可缺少的分析指标。它的作用主要表现在：移动平均线借助一定时期股票收盘价的移动走势，反映真实的股价变动趋势。运用移动平均线与每天股价波动之间的相对位置、变动幅度、变化方向进行对照，同时配合多种移动平均线的排列关系，可以预测股价未来发展趋势，从而决定买卖时机。
均线可分为短期均线、中期均线、长期均线三种。短期均线通常包括5日均线、10日均线、30日均线；中期均线通常包括30日均线、60日均线；长期均线通常包括120日均线、250日均线等。短期、中期、长期是相对的，可以自己确定。
技术分析者利用均线来分析股价动向，主要是因为均线具有以下几大特性：趋势性、稳定性、真实性、安全性、滞后性、助涨性、助跌性、支撑性、阻力性，这些特征也涵盖了均线的优点和缺点。
3. 从指标图形中选股
指标分析就是对整理后的数据、在图表上的位置及演变趋势进行分析，据此判断股价的变化趋向，从而决定最佳的买卖时机。当前，技术指标得到广大交易者普遍的认同和信任，甚至有的交易者依赖技术指标判市测势。
技术指标有很多类型，大家没必要也没有足够的时间和精力全部掌握。很多技术指标在不同的时间周期和不同的趋势行情中是相互矛盾的，但也可以相互印证。掌握太多的技术指标，如果交易者没有形成自己的分析思路和自己的操盘模式，反而容易导致判断混乱，所以选择适合自己的技术分析指标显得尤为重要和突出。
常用的技术指标有移动平均线（MA）、均量线（VOL）、平滑异同移动平均线（MACD）、动向指标（DMI）、随机指标（KDJ）、相对强弱指标（RSI）、威廉指标（W%R）、布林线（BOLL）、宝塔线（TOW）、累积能量线（。BV）、变动率指标（R。C）等。
这些技术指标通过位置信号、方向信号、突破信号、交叉信号、形态信号、背离信号分析研判股价走势。如果能把上述几种技术指标从其计算方式、一般运行规律还有其优缺点完全弄明片并熟练运用，那么对行情的把握以及进出点的选择就会有新的进步和提高。
4. 从技术形态中选股
形态分析是判断股票走势、所处阶段、股价潜力以及庄家意图的重要技术分析方法。可分为底部形态、顶部形态、中继形态三种。
常见的底部形态有V形底、W形底、潜伏底、头肩底、岛形底等，这些都是中短线关注的技术形态，一旦向上突破，就可以买入。
常见的顶部形态有倒V形顶、M形顶、潜伏顶、头肩顶、岛形顶等，一旦股价向下突破这些技术形态，就是中短线离场的信号。
一般而言，中继整理形态结束后，股价大多会沿原来的方向发展。常见的中继形态有三角形、矩形、楔形、旗形等，也是中短线关注的技术形态。
5. 从趋势图形中选股
趋势（也叫切线）的主要作用是起支撑和压力作用。支撑线和压力线的延伸位置对价格的趋势起到一定的制约作用。一般说来，在股价向上抬升过程中，一旦触及压力线，甚至还未触及压力线就会掉头向下；同样，在股价向下滑落过程中，跌到支撑线附近就会转头向上。如果触及切线后股价没有转向，而是继续向上或向下运行，就形成突破走势，突破是中短线操作重要的买卖信号。
压力线。在股价涨跌过程中，当股价上升至某一价位附近时，股价的上涨受到压制，升势开始放缓，形成短期平台或头部形态。这是由于卖方在此价位不断抛售造成的，空方在这一价位形成一条近乎水平的供给线，暂时止住了股价的上涨势头，对股价起到明显的压制作用。这个起到阻止股价继续上行的价位，就是阻力线所在的位置。
支撑线。在股价涨跌过程中，当股价回落至某一价位附近时，由于多方在此位置积极买入，使股价止跌企稳，形成短期底部，或者触底回升形成反转形态。由于多方在这一价位形成一条近乎水平的需求线，暂时顶住了股价的下跌势头，对股价产生了明显的支撑作用。这个起到阻止股价继续下跌的价格，就是支撑线所在的位置。
轨道线。轨道线与趋势线的突破不同，轨道线的突破并不是趋势反转的开始，而是趋势加速的开始，即原来趋势线的斜率将会增加，趋势线的方向将会更加陡峭。轨道线和趋势线是互有联系的一对切线，先有趋势线后有轨道线。趋势线比轨道线重要得多，趋势线可以独立存在，而轨道线则不能。
需要注意的是：轨道线有提出趋势转向的报警作用。在一次波动中，如果股价未触及轨道线就开始掉头，这往往是趋势线将要改变的信号，说明市场已经没有力量继续维持原来的上升或下降趋势了。
此外，交易者还可以利用黄金分割线、角度线、甘氏线等切线对股价走势进行分析。
6. 从波浪图形中选股
波浪理论是一种价格趋势预测工具，是趋势分析中的一种重要技术理论。其最大优点就是能提前很长时间预计行情的底部和顶部，但又是公认的最难掌握的技术分析方法，特别是在数浪的时候，极容易发生偏差。
一个完整的波浪基本循环由8个波浪组成，其结构是：上升五浪（推动浪）和下跌三浪（调整浪）组成的一个八浪循环周期。波浪理论的精髓主要有三个方面：形态、比率、时间。形态就是波浪的形状及排列，比率就是衡量不同波浪之间的比率关系，以找出目标位与调整位。时间就是波浪之间存在的时间差距关系，但波浪理论专家普遍认为此部分预测的重要性相对较低。
波浪理论有如下优点。
一是利用波浪理论可以列出多个后市发展模式，使交易者对后市变化有一定的心理准备，面对未来可能的市场走向，交易者可以制定不同的操作策略。一般首先以数浪方式制作蓝本，确定买卖范围。一旦首选数浪方式被证伪，可以立即将次选方案提升为首选。按照这种方式，买卖操作一般会有较大把握获利。
二是波浪理论可以配合其他技术指标综合应用，以找出上升浪顶部和下跌浪底部出现的位置。
三是可以利用神奇数列演变出来的黄金分割比率，预测上升浪顶部和下跌浪底部。
三、根据市场而选股
1. 从市场热点中选股
所谓热门股，是指在特定时间内走红，经常位于涨幅榜前列、被众多交易者关注的股票。它们或是成长股，或是供求紧张股，或是有发展潜力的小型股。从成交量上判断，热门股每天成交的金额在当天股票的总成交金额排名中一般在前30位以内。
热门股代表了市场的热点和焦点，也是人们一般所称的“主流股”，有较多的交易者买进卖出，通常会有较大的涨跌幅度。不论是短线操作还是中期投资，热门股不失为一种好的选择。比如2015年的“一路一带”、航天军工、金融券商、互联网+、节能环保、“中”字头概念股以及新能源、新材料、新一代生物技术等热门板块轮番登台起舞，带动大盘指数节节拔高。
热门股存在不断更替的情形，这是因为影响股价的因素较多，诸如政治、经济、军事、社会等方面。热点问题影响到社会相应部门、行业或公司，使上市公司受损或受益，这些因素反映到股市上，就会导致股价出现相应的波动。
由于热门股具有不断交替的特性，因此没有一只热门股可以永远走红，一般在带动股市一段时间的上涨后必然会冷却下来，并代之以其他热门股，所以炒作热门股需要抛弃中线思维，及时跟进当时的主流热点。通常市场热点的轮动首先是与点火品种相同的板块，其后是当年存在潜在利好的题材板块，再次是价格较低、业绩尚可的品种板块，最后为指标股与垃圾股。在一个板块明显呈现疲态后，不要再将主要精力放在该板块，而是要立即调仓换股。
另外，判断行情力度的大小时要注意，短线行情重消息，中线行情重题材，长线行情重业绩。因此，交易者选择买入热门股时，应该关注以下两个方面。
第一，要准确预测哪一类股票在最近的一段时间内会走红。
第二，要尽可能提前判断当前的热门股是否会冷却，何时冷却。
一只股票成为热门股，一般会有以下先兆。
（1） 不利消息甚至利空消息出现时，股价并不下跌，或下跌幅度很小，利好消息公布时股价大涨。
（2）股价不断攀升，成交量也随之趋于活跃。
（3）各种股票轮流上涨，形成向上比价的态势。
应该指出的是，热门股涨得快，跌得也快，其价格往往脱离公司业绩。因此，在选择购买这类股票时应慎重，最好不要买进太多，更不要全仓买入。
另外，交易者在搜索和捕捉热门股时，一定要分析清楚以下两个重要问题。
一是热点能够维持多长时间。
二是未来的上涨空间有多大。
热门股可以分为短期热门股和长期热门股。短期热门股往往因某一特定事件和题材聚集起很高的人气，长期热门股的上涨空间较大，甚至有可能使股价节节升高。
这里顺便说一下冷门股的选择。冷门股是指交易量小，流通性差，价格变动幅度小，很少被交易者关注的股票。对于公司经营状况不佳的冷门股，建议短线交易者最好不要买入，因为股价最终能否上涨取决于公司是否盈利。投资一家经营状况不良公司的股票，很难得到预期回报。交易者更不要贪图冷门股的低价位，因为对该类股票感兴趣的人数很少，其股价自然难以上涨。
当然，对于受外部因素影响的冷门股，如果股票具备以下条件，可以适当加以关注。
（1）公司经营没有出现重大危机，成长前景没有出现明显恶化的迹象。
（2）市盈率比同行业的股票要低。
（3）成交量逐渐有放大并走出低迷状态的迹象。
2.依据股本规模选股
选股时应关注个股的股本大小。一般来说，大盘股需要更多的资金来推动其上涨，因而上涨也显得步履沉重G只有当股市整体走势十分坚挺，市场做多情绪高涨时，大盘类个股才有表现的机会和空间。所以，在实盘操作中，应尽可能规避那些股本超大的个股，尽量选择股本相对适中的个股。实践多次证明，在每一轮牛市行情中，中小盘股的平均涨幅远远高于大盘股的平均涨幅。
那么如何区分股本的大小呢？一般认为，在目前市场中，总股本在10亿股以下1亿股以上的个股是较为适宜的。股本太大，推动个股所需的资金太多，这样的个股难以上涨。反之，股本太小不便于流通，这样的个股由于庄家资金进出不方便，也难以获得大庄家的青睐，因此选择一些股本适中的个股较好。
股本规模大小是一个弹性的概念，特别是随着上市公司数量的不断增加，股本规模相差越来越大，选择时最好的办法就是参照同一板块的其他个股。若同一板块个股股本均偏大，那么选择基数可以相应提高。同样，若同一板块个股股本均不大，则选择基数也要相应降低。
例如，在2014年下半年至2015年上半年的行情中，银行板块的农业银行（601288）为超级大盘股，总股本为3247.79亿股，本轮行情累计涨幅不到70%。同一板块中总股本为190.52亿股的兴业银行（601166）则属于中小盘股，本轮行情累计涨幅超过100%。兴业银行股价涨幅远高于农业银行，其中一个重要原因就是股本较小所致。
市场热点出现后，盘子相对较小的中盘股往往更容易获得庄家的青睐和炒作，从而出现成倍上涨的黑马股。那些盘子较大的个股，由于单独的一个庄家甚至多个庄家都难以对其控盘，因而其走势往往也相对较弱。
3. 从板块分析中选股
无论做长线还是短线，应先选板块后选个股。也就是说先选定未来能大涨的板块，然后在该板块中优选个股。做短线尤其是这样。在选定板块之后，可以根据自己的风格选择股票。稳健的交易者，可以选择市盈率和市净率都较低的股票，激进的投机者可以选择业绩一般但市值较小的个股。有时市盈率和市净率都较低的股票涨得更好，有时市值小的股票涨得更好。在选定的板块中，如果有市盈率、市净率和总市值都很低的股票，那么就不用再反复挑选了，可以大胆买入。
这里要说一说大盘震荡期间如何结合板块选择个股。
（1）消息面足以支撑板块走强。所谓消息面支撑，也就是说消息非常配合。只有消息配合，板块才能出现整体强势，否则就是个股行情，而非板块行情。比如“一路一带”概念，自“一路一带”政策出台之日起，就给相关产业带来巨大生机，相关消息也成为媒体解读的重点。一般来说，某个重大举措或者刺激政策出台，都会掀起一波炒作热情，也是一段时间内最脍炙人口的话题，这就是消息面支持板块进行炒作。
（2）技术面板块指数已经见底。板块指数与其他指数一样，都是个股走势的综合反映，只不过大盘指数是由更多的（成分）个股构成的，而板块指数是由少数个股构成的。既然都是板块指数，那么它们就具有板块的技术特征，它们见底的技术条件更为相似，所以应该用观察大盘指数的方法观察板块指数。当然，有的板块可能仅有几只股票，所以板块指数更具有“被操控性”。但只要板块个股是联动的，就可以定义为板块行为。如果仅仅是板块中的少数个股出现大涨，其他大部分股票不跟随，那么板块指数可能因个股因素造成失真。
板块指数如果具有明显的见底特征，或者出现明显的技术突破特征，并且个股联动性较好，那么就可以判断板块将要启动，板块中的个股就可以选择介入了。选择即将启动或者开始突破的板块，并选择其中的个股进行操作，胜算会更大一些。这就是先选板块，后选个股的原因所在。
（3）个股符合主流热点板块要求。市场交易中，要么选择热点板块概念，要么通过观察早就关注的板块指数，从中寻找市场的热点。一旦选中热点，就可以在板块中选择心仪的个股并作出买入决策。但在买入之前，应观察所选个股是否符合板块概念，概念贴近的个股有很多，最好选择属于主流概念的股票。
是否属于主流概念，可用三个方面进行鉴别。
一是通过基本面进行鉴别。如果主营业务符合主流概念，那么该股就是符合主流概念的个股。
二是个股虽然主营业务不符合主流概念，但是新披露的消息使得该股“被符合”，即被市场认同，最认同的方法就是获得资金的青睐。
三是个股技术走势与概念板块中的强势个股出现联动，要涨都涨，要跌都跌，要休息同时休息，那么该股一定是符合主流概念的股票。当然，如果万一选中了领涨股，那是最幸运不过的了。
（4）个股技术走势较为健康。所谓健康，就是说个股不能出现恶劣的走势，比如破位下跌、下跌趋势未尽、未见到底部特征等。这样的股票即便符合主流概念，也不可能成为炙手可热的股票，因为该股自身条件不具备大涨的条件和素质。这样的股票要么是基本面出现较大利空，要么是技术面跌势未尽，选择股票时应尽量远离这样的概念股。
如果选中的不是底部启动的股票，而是上涨途中的股票，即便该股出现短期下跌也无所谓，只要中期向上的趋势没有改变，就可以作为短线操作的目标股。如果恰逢个股回调时介入，反而是绝佳的买点，这可以说是“小周期”买点。
有时候板块中的个股会出现个案利空，比如业绩下滑、公司出现事故、负责人被调查等，只要不是原则性的问题，不对公司构成重大威胁，其短暂回调都是较好的介入时点。当然，最好是没有什么利空，只是技术性回调，这样的个股选择回调介入是最好的选择。
如果板块已经发力，或许没有那么多低位介入的机会。这时只要板块指数并非高高在上，个股也非“高处不胜寒”，那么适当追高也是可以的。
4.根据股东变化选股
公司更换大股东，通常意味着公司经营范围和经营方向发生改变，特别是在中国现有的市场条件下，更换大股东往往成为市场炒作的导火索。尤其是当庄家知道散户交易者关注股东变化情况，并以此来了解市场动向时，会采用使用多个账户炒作的方法，制造股东人数增加、筹码分散的假象，以此来掩护庄家悄悄建仓的行为。
交易者必须细心观察个股前十大股东的持股情况，看看里面有什么变化。因为是前十大股东，其资料必须在季报上披露，交易者完全可以从中发现庄家的动向。
同时，交易者还应关注股东人数变动给市场带来的影响。通常在个股下跌了很久之后，股东户数减少，户均持股数量增加，说明有庄家在股价下跌过程中吃进，这种情况下介入的安全程度就会提高。
在个股上涨趋势确立之后，股价还没有大涨，此时却出现股东户数减少，户均持股数增加的现象，则说明庄家仍在继续吃货，这种情况下介入的安全程度也较高。
在个股大涨之后，股东户数明显减少，户均持股数量明显增加，说明庄家已经高度控盘。此时介入的风险可能最大，因为股价随时有可能发生暴跌。
上市公司的年报、中报、季报、配股或增发后的股份变动公告，均会公布前十大股东的持股情况，有少数公司在发生股权转让时，也会公布新的十大股东持股情况。十大股东有较大的信息优势，甚至有影响公司决策的能力，特别是某些特定群体有相对出众的投资能力，这些股东的增持和减持行为，是非常重要的信号，许多投资大师对这种信息高度重视。交易者可以用量化的对比方法，关注十大股东的增持或减持行为。
（1）前十大流通股东持股超过100万股的情况。
第一，前十大流通股东持股超过100万股，并且所有股东都是个人股东的情况。这种股票容易成为大黑马，特别是那些低位上市、没有经过除权的中小流通盘股票。把握这种股票的关键点，是要注意低位价量关系的配合情况与趋势波动的活跃性情况。另外，要注意个股重要题材消息发布情况与股价变化的配合情况。在股价活跃且价格不高的时候，短线操作可以适当追高。
第二，前十大流通股东持股超过100万股，并且有一两家大券商或者基金重仓持有的股票。这种股票不仅容易成为大黑马，并且安全系数也比较高。操作这类股票，可以根据大盘指数的时间周期或者价格周期进行低吸，也可以在大盘处于中级以上行情时，根据中线指标择机进入。一旦进入，不赚钱不出货，并且要尽量赚足利润。
（2）前十大流通股东持股超过50万股的情况。
第一，前十大流通股东持股超过50万股，并且所有持股都是个人股东的情况，或者其中有一些法人机构。这类股票如果是中小盘流通股，并且人均持有流通股超过3000股，这类股票也是非常有上涨潜力的股票，股价往往比较活跃。如果这类股票符合市场热点，或者面临报表公布的时期，容易有比较积极的走势。
第二，前十大流通股东持股超过50万股，并且十大股东中有一些基金或者券商存在，这类股票如果开始进入规律性的上升通道走势，也是非常好的波段操作的目标股。特别是在基本面好转或者新基金刚刚大量发行不久开始走强，这类个股也不应轻易放过，短线操作可以在上涨中途介入。
（3）前十大流通股东持股超过10万股的情况。
第一，前十大流通股东持股超过10万股，这类股票中必须有一名流通股东的持股量大于100万股以上，并且是小盘股才会有上涨的潜力。这类股票必须在走强的时候介入，因为它们大多容易跟着市场热点走。需要注意的是这类股票容易出现涨停走势，但是属于短线走强的可能性较大，采取高抛低吸的短线操作比较合适。
第二，前十大流通股东持股超过10万股，且没有一名流通股东的持股量大于100万股，换手率也没有连续超过5%的情况下，不要轻易买进，否则这类股票的温吞走势会把你急死。同样需要提醒的是，在牛市中不要轻易买进那些筹码特别集中、复权股价特别高且进入下降通道的股票。
这里需要提醒的是，十大股东与十大流通股东是不同的，十大股东是流通股和未流通的股票都算在一起了。比如说，某股第一大股东所持股票是暂时不能流通的，以前称法人股，股改后叫受限流通股。在这些股票上市交易之前，它们不能算作流通股，所以在十大流通股股东里可能看不到这名股东，但在十大股东里却是第一大股东。如果第二大股东所持有的全部是流通股，那么该股东就是十大流通股的第一大股东。
我国有不少公司除了前几名或者第一名大股东所持有的股票是非流通股外，其余均为流通股股东。计算这些流通股股东的合计持股数量占总流通盘的比例，也可以大致推测筹码的集中程度。一般来说，前十大股东所占的流通股比率呈显著增加趋势，说明筹码在迅速集中，该股演变成强庄股的可能性很大，将来这类股票的涨幅就比较可观。
在具体分析过程中，要特别注意股东人数分析中存在的缺陷。
（1）股东人数分析数据的滞后性。受上市公司公告制度的限制，对于股东人数数据来源，目前绝大多数交易者只能从年报、中报、季报中获取，年报的数据往往滞后3〜4个月，中报也要滞后1〜2个月。分析股东人数的数据时，要注意数据本身的时效性，4个月的时间已经足够庄家完成筹码运作的某个特定阶段（如建仓阶段或派发阶段），因此必须注意这段时间内的盘面变化，特别是量能变化，根据这些变化判断数据的研判价值。一般来说，如果这期间股价波动不大，量能也没有急剧增加，则个股的股东人数据基本有效，表明大资金没有大规模进出。
（2）股东人数分析的变动性。股东人数数据还会受到股本变动的影响，配股、增发都会影响到股东人数的变动。送股虽然不会影响到股东人数，但是会影响到个人持股数量。这种情况在分析股东人数数据时必须充分考虑，并且注意加以剔除。
（3）股东人数分析的混淆性。上市公司年报中公布的股东人数为总的持股人数，并未单独指出A股股东人数和B股股东人数，这给含有B股的个股造成混淆，分析时一定要注意这些因素的影响。
（4）股东人数分析的欺骗性。随着人们分析技巧的提高，越来越多的交易者开始关注到股东人数的变动，庄家也开始利用这种分析来误导散户，当作掩护其操作方向的工具，具体方法是在期末采用突击重仓或分仓的方法来控制股东人数增减。
（5） 股东人数分析的片面性。股东人数的增加与减少，并非是影响股价涨跌的唯一因素。股东人数分析研究的是个股的一个方面，并没有考虑到其他方面，如大盘走势、政策走向、资金进出、业绩增减、题材炒作、分红和增发等因素的影响。仅凭股东人数来研判行情走势远远不够，还需要配合其他基本面分析和技术面分析，多角度、全方位、立体化地研判个股和大势，这样才能百战不殆。
总之，根据股东人数选股，一定要结合个股走势，公布户均持股数据的时间因素，以及有没有送配股等股本发生变化情况，综合研判。
四、根据庄家面选股
当股票具备价值增长基础时，原本可能出现一轮较为温和的上涨行情，若此时庄家有强烈的拉高激情，大量短线资金疯狂跟风买入，那么温和的上涨往往会演变为一波短期暴涨的主升浪行情，或者主升浪涨幅远远超出市场的预期，这种情况在牛市主升期或者热门概念股中经常出现。
股价涨不涨，就看庄家有没有做多的激情。只要庄家有炒作兴趣，可以使“乌鸦变凤凰”。比如2007年初，庄家对沦为ST类的垃圾股非常感兴趣，股价炒得满天飞。纵观20多年中国股市发展历史，庄家总是傲立潮头，把股价搅和得翻江倒海，散户则在其中不断地生死沉浮。
中国股市存在幕后庄家是不争的事实，特别是在投机气氛甚浓的情况下，庄家更是在市场中兴风作浪。为了达到自己的获利目的，庄家的坐庄手法也是复杂多变，行迹越来越隐蔽，盘面走势更为扑朔迷离。
另外，庄家如同“变色龙”，善于变化和伪装，在市场中不时地制造出一个个巨大的阴谋。即使庄家发动了主升浪，散户往往也是只赚指数不赚钱。
在庄家盛行的时代，散户必须掌握一套防身制胜术，懂得舞刀弄剑的要领，关键时刻直刺庄家一刀，从中割下一块肉来。通过观察盘面走势，可以洞悉庄家意图，识破庄家阴谋，进而判断庄家想要干什么，将要干什么？庄家是否将要发动主升行情，主升浪的上涨潜力有多大？快速拉升是真正的主升浪，还是庄家的诱多行为？股价大涨是反弹、反转还是拉升？操作的股票是“白马”、“黑马”还是“病马”？识破庄家，因势而动，这样才能笑傲股林，畅游股海。
面对市场上众多的股票，哪一只股票有庄家或强庄，哪一只股票没有庄家或只有弱庄？有庄家的话，目前股价处于建仓、洗盘、拉升或出货的哪一个阶段？这就要对该股的基本面及技术面进行全面、详细、科学的分析，才能得出结论。
以下是几条判断个股有没有庄家的方法，供交易者参考。
（1）从十大流通股东情况判断。如果在十大流通股东中有券商或是基金，它们很可能就是该股的庄家。如果券商或基金的持仓量很大，券商有几个营业部同时上榜，或同一基金管理公司的几只基金同时上榜，或同一地区的几个机构同时上榜，或同一个集团系的几个机构同时上榜，这只股票中肯定有庄家。
（2）从人均持股量判断。一般情况下，人均持股量在2000股以下的个股为弱庄或无庄，人均2000〜4000股为强庄，人均10000股以上为极强庄。在人均2000〜4000股时介入最好，这时股价刚刚拉升，后市上涨空间大。如果人均持股量过高，该股涨幅往往已经很大，上涨空间相对有限，风险却较大，庄家有随时变现出货的可能。
（3）从股东人数变化趋势判断。如果该股股东人数有减少趋势，说明有人在收集筹码，可以择机介入。反之，则说明有人在不断派发，介入时要谨慎。
（4）从成交龙虎榜判断。如果某只股票在升幅超过7%时，某券商有几家营业部同时上榜或上榜时所占的成交量比例很高，则说明该股庄家正处于强势拉升中。
（5）从盘口判断。
第一，分时图上显示股价忽上忽下，盘中经常出现100手以上的买盘，委买、委卖价格差距拉得很大。委卖大于成交，大于委买，价格上涨。
第二，近期每笔成交股数超过市场以往平均每笔成交股数，股价在低位长期整理后，逐渐放量上攻。盘中换手非常活跃，呈增加趋势，日K线图呈缩量上升走势。
第三，平时成交量极度萎缩，某日成交量开始逐步放大。大盘急跌时它盘跌，大盘横盘时它微升，大盘小涨时它大涨的个股。
（6） 如何发觉大庄家介入，技术上有以下几种明显信号。
第一，股价长期下跌末期，股价止跌回升，上升时成交量放大，回档时成交量萎缩，日K线图上阳线多于阴线。阳线对应的成交量呈明显放大特征，用一条斜线把成交量峰值相连，斜线明显呈上升状，表明庄家处于收集阶段。每日成交明细表中可以见到抛单数额较少，买单大手笔数额较多，表明散户在抛售，而庄家这只“无形的手”正在入市吸纳筹码。
第二，股价形成圆弧状，成交量越来越小，显示下跌缺乏动力。这时庄家悄悄入市收集，成交量开始逐步放大，股价因庄家介入而不断抬高，成交量仍呈斜线放大特征。每日成交明细表留下庄家介入的踪迹。
第三，股价低迷时刻，上市公司不断发布利空消息，随后股价大幅低开，引发广大中小散户集中抛售。此时有庄家介入的个股股价反而上扬，成交量不断放大，股价该跌时反而小幅上扬。唯有庄家才敢逆市而为，出现以上走势，可以确认庄家正在介入。
第四，股价呈长方形上下震荡，上扬时成交量放大，下跌时成交量萎缩。经过数日箱体整理，庄家耐心洗筹吓退跟风者，之后会进一步放量上攻。
（7）短线跟庄技巧。跟庄成功的关键在于与庄家拥有成本相近的筹码，所以此时应与庄家一样操作。在跟庄操作时，以下几种情况通常存在短线获利机会:一是大盘连续急跌，技术要求反弹；二是大势转暖，后市明显有上升空间；三是出现轮涨，比价明显落后的个股；四是价值被明显低估的个股；五是有利好和题材的个股。出现以上机会时，应密切留意成交量的变化。如成交量出现轻微放大即可跟进，介入后的收益会大大高于风险。
跟庄操作，发现短线获利机会非常重要，短线庄家获利同样靠的是短线机会，否则逆市而为，庄家照样有可能被套。其实，只要大盘走强，个股质地优秀，没有庄家股价也一样会上涨，庄家只是在其中推波助澜，令涨势更可观，更诱人。
五、根据市场而选股
市场除具备上述几个条件外，还需要一定的市场环境，才能使主升浪行情更加完美。大家知道，低迷的市场适合进货或洗盘，火爆的市场适合拉升或出货。庄家在拉升或出货时，会特意制造市场火爆的气氛，吸引场外交易者入场。
火爆市场分为两种：一种是大势火爆；一种是个股火爆。大势火爆时，人气聚集，交投活跃，证券交易大厅人头攒动，市场出现白热化气氛围，一些火爆个股甚至达到疯狂的境地。个股火爆时，一般表现为局部或个股行情，大多数属于非主流板块或主流板块中的部分个股。
任何庄家都非常重视拉升时机的选择。时机合适，可以使拉升达到事半功倍的效果；时机不合适，可能事倍功半，难以达到预期的效果，甚至造成坐庄失败。
一般来说，出现以下条件时，庄家才会展开主升浪拉升。
（1）大势趋热，有加速上升苗头时。此时市场人气鼎沸，场外资金蜂涌入市。庄家借机拉升，可以引起交易者的注意，吸引交易者入市帮庄家抬轿，起到风助火势、火借风威的效果，庄家只需花费不多的资金，就可以起到四两拨千斤的作用，成功地把股价做高，然后在市场狂热的背景下悄然完成高位出货任务。
（2）重大利好消息发布时。此时，市场鲜为人知或炒作的朦胧题材明朗化，交易者做出积极的判断。此时庄家拉升，会让交易者更加确定自己的判断是正确的，从而踊跃跟风。有时，一些成熟的庄家会把利好消息分多次逐步向外公布，对题材进行反复炒作，创造多次拉升的机会。
（3）高比例送配兑现时。庄家可以利用股票除权的缺口效应，让交易者将股价走高与填权补缺口联系起来。市场中，有些交易者十分热衷炒作除权股票，因为他们认为除权的股票有潜在的填权要求。同时，除权后股价比较低，尤其是经过大比例送配之后，产生低价效应，满足交易者“捡到便宜货”的心理，当然这只是一种比价上的错觉。庄家利用这些除权缺口作为拉升的借口，走出一轮波澜壮阔的填权行情，使交易者产生较大的想象空间，成功激发市场的跟风热潮。
（4）“美人图”精心构筑完毕时。实力较弱的庄家拉升股价时，一定程度上要依靠市场的力量，所以它们往往会将图形、指标、K线等做得非常漂亮，目的是引起市场的注意，引诱交易者跟风入场。实力较弱的庄家，一般较少在底部进行打压震仓，而是希望在吸足筹码之后，尽快将股价拉升脱离建仓成本区。这类庄家为了借助市场力量，会通过技术图形以及技术指标，向市场大众发出多头信号，吸引场外资金跟风入场，为股价上涨推波助澜。
（5）市场形成热点板块时。大盘表现强势时，一般是热门板块中的庄股表现的黄金时间。此时如果有某只股票率先涨停，那么与此股票有相同或相近概念的庄股会迅速上扬，从而引发主升浪。
（6）新股民纷纷入市，开户人数骤增。大家都听说炒股票很赚钱，不少人夸夸其谈，讲述自己在股市看到或听到的致富传奇，比如补胎的大叔买入佳通轮胎赚了一辆小轿车的钱，扫马路的大妈买入菲达环保收获连涨三个涨停，种田的大哥买入金健米业后股价翻了一番，等等。在炒股暴富的诱惑下，一些对股市毫不了解的人也跃跃欲试，拿出多年积蓄，抱着快速致富的心理到证券公司开户入市。
六、根据操作经验选股
技术面包括很多东西，大概可以分两个方面：一是纯技术分析，二是非纯技术分析。纯技术分析，主要是指根据五大股票技术分析流派预测后市股价运行方式和趋势，即根据K线、指标、形态、趋势、波浪这五大股票技术分析方法，对股价后市走势进行研判，没有其他市场因素干扰下的技术分析方法。交易者所说的技术分析，就是指这种分析。
非纯技术分析其实是一种盘面感悟，是纯技术分析之外的分析方法，有时还夹杂一些人为因素，涉及的内容也非常之广。
非纯技术分析要重点关注以下几个方面。
（1）了解个股股性。市场中，几乎每只股票都有各自的波动特性。目前尚未发现两只走势完全一致的股票，这就是所谓的个股股性。股性是个股基本面、技术面、市场面、庄家面的综合反映。股性好的股票股价活跃，大势升时它涨得多，大势跌时震荡也较大。这种股票群众基础好，大家都乐意炒它，其股性也就能持续保持活跃，最适合短线操作。股性差的股票股价呆滞，只能随大市小幅波动，炒作这类股票往往赚不到什么钱。
几乎所有的热门股都有良好的市场性，这些股票的筹码锁定性好，易大起大落，交易者认同程度高，大多有庄家介入并在其中推波助浪，容易造成股价疯涨。有的股票庄家每隔一段时间总要折腾一番，似乎吃定了这只股票。庄家对于长期介入的股票的市场属性很熟悉，也常常选择同一只股票多次介入。这正是形成个股独特股性的重要原因。
个股股性是长期炒作形成的，由于大众对个股的看法趋于一致，一般难以发生突然改变。了解每一只股票的特点，需要付出大量时间和精力，每日搜集信息资料，分析、预测个股的走势态势。当全面了解个股特性后，就比较容易把握股票的各种走势了，遇到不同的情况，可以预知股价将会发生什么样的变化，这对短线操作个股十分有利。同样，如果某只股票的个性出现变化，也可以很快发现这些变化。
短线操作选择目标个股时，应该考虑个股的市场属性。落后于大势的弱势股最好不要碰，优先考虑股性活跃的热门股。某些冷门股经过长期盘整后，有可能突然爆发，也属于可以考虑和选择的对象。
当然，股性并不是永远不变的，有时庄家通过长时间的努力，或由于经济环境发生大的改变，可能会改变一些股票的特性，这就需要交易者及时发现并挖掘这些潜力股。
（2）选择波幅大的股票。既然每只股票的特性不同，自然有的波动大，有的波动小，波动大的股票最适合短线进出。当一只原本波澜不惊、股性死寂的股票突然连续数日走强时，决不能等闲视之，如果此时成交量配合，那么这只股票很可能会有一番惊人的表现。
当然，波动大的股票也意味着风险大，如何实现低买高卖，是短线操作的关键。波段操作是针对股价波动幅度大的股票的有效操作方法，它在股价跌入低点企稳时买入，在股价进入高位滞涨时卖出，随着股价一浪一浪的波动反复操作，赚取其中的波动差价。这种操作方式可以有效回避市场风险，保存资金实力，培养市场感觉，但对交易者的短线研判能力要求较高。
（3）捕捉庄家行踪。中国股市的一大特点，就是庄家对股价的影响十分明显。但是庄家并非永远站在胜利的一方，许多时候庄家炒作失误，也会陷入被动的局面。对散户交易者来讲，要识别并正确地跟踪庄家，与庄家巧妙周旋，方可避免同庄家一起被套的命运。庄家被套有时是因为操作水平不高，有时是大势所逼，有时是因为选股不当。
散户捕捉庄家行踪的方法不外乎两种，其一成交量分析，从量价关系中分析庄家意图。要做到这一点，必须加强看盘功夫的训练，全面掌握各种技术分析方法。如何从盘面看出庄家的行动，说起来是十分丰富的话题，但无论如何，散户应该掌握基本的技术分析方法。在此基础上，再熟悉一些庄家操盘套路，比如庄家洗盘、拉抬等常见操盘手法。
熟悉了庄家操盘套路，并非就是天下无敌了，还应该向更高的境界迈进。有时交易者会被庄家的花招和陷阱迷惑，或者明明知道庄家在洗盘，却因为害怕被套而抛出股票。应对诸如此类的问题，已经不是技术分析能够解决的，而主要是心理上的问题。如果操盘定力不够，信心不够，即使掌握了一些技术分析技巧和看盘技巧，仍然敌不过凶悍庄家的简单招数。因此，交易者还要注意加强自己的内功修炼。
捕捉庄家行踪的另一种方法，是从庄家制造的种种市场气氛中察看庄家的真实意图，即从市场气氛与庄股实际走势的反差中发现问题。在庄家吸货时，常常会有利空消息传出来。如果看到股评家极力唱空，但股票走势分明显示有庄家吸货的痕迹，那么庄家吸筹的意图就显而易见。庄家出货的时候，往往各种股评都会大力唱多该股，恨不得说服大家马上买入。如果这时候股价冲高回落，成交量巨大，那么庄家出货的意图就显而易见。
散户平时要加强个股的基本面分析及炒作题材分析，借以找出可能有庄家介入的个股。除了关注上市公司的各种报道之外，还需要多注意筹码流向分析，追踪盘面浮码变化。如果发现浮码日益减少，应注意密切跟踪。
散户介入每只股票之前，必须考虑风险与报酬比，股价与长期底部的距离，乖离率大小等因素。散户跟庄操作时，选择在中长期底部介入，才是最佳和最安全的策略，毕竟股价要大涨，必须有健全而完整的底部图形。筹码安全性高，将来上升的阻力才会小。底部结构不理想的个股，后期很难有上好的表现。交易者千万不要忽视完整的底部图形，更不要忽视它的威力。信任不完美图形的人，无异是与市场作对，逆行情操作是会受到重创的。
几乎所有坚实的底部，在低点或者平台部位都会出现成交量剧减的现象，这种现象表示卖压已经枯竭，持股者不愿意再杀跌。如果此后成交量一路放大，且股价收涨，就表示有一股新的力量介入，庄家进场做多的意图表露无遗。此时介入，利润必定远大于风险，交易者可以大胆跟进。
（4） “周一效应”与“周五效应”。周一收阳收阴，对全周交易的影响较大。如果多（空）方首战告捷，往往会乘胜追击，连拉数根阳线（阴线），对此应保持高度关注。周五收盘也很重要，它关系到周线收阴还是收阳。周五的股价表现不仅反映当日的多空胜负，亦反映当周的多空胜负。
一般情况下，在下跌趋势中，周五股价大多数低收，原因是股民担心周五收盘后，有关方面可能会发布利空消息，到周一抛售就晚了。所以很多短线交易者会在周五卖出股票，以回避周末利空消息的风险。上升趋势恰恰相反，周五大多会高收，这是因为很多交易者期望周末会有利好消息发布。
当然，如果有利多消息，周一开盘追入也不迟。周五弱市中，一些含权股往往表现坚挺，这是股民在博上市公司公布送配方案。若某含权股有较好的送配方案，周一股价高开高走，可以获取短线差价。但若无送配消息，或送配消息不如预期，比如上市公司改变送股方案，博消息的短线交易者会在周一开盘后赶紧抛出。如果搏消息“失败”，股票价格会下跌，特别是在空头市场中，人们对后市不抱希望，大多不会花钱买配股。
警惕庄家借技术指标骗钱，临收盘故意拉高或打压股价，次日跳空高开或低开，以达到次日拉高抛货或压价进货的目的。识别的方法一是看有无大成交量配合。高收盘（低收盘）时，若成交量过小（多）或空方表现无力，应小心庄家的“诱多陷阱”。二看有无利多或利空消息配合。如有市场传言配合，要分析传言的真伪，初步确认市场为多头还是空头走势，再考虑买入或卖出股票。为防止上当，短线操作既不要满仓，也不必彻底空仓。
非纯技术分析其实就是拼操作经验，涉及到的内容很广.比如买卖点位的把握。掌握好短线买卖点位，其收益有可能胜过一波大行情。又如对资讯的判断、盘面的悟性、仓位的控制等，这些非纯技术因素很难从K线、均线和指标中找到相对明确的答案，却在实盘操作中起着举足轻重的作用。