综合训练
一、单项选择题
1.外汇期货交易和外汇期权交易都是在（）中进行的。
A.有形市场 B.无形市场
C.场外市场 D.有形市场和无形市场
2.在即期外汇交易中，人们通常把（）称为基本汇率或市场汇率。
A.电汇汇率 B.信汇汇率
C.银行同业间的汇率 D.票汇汇率
3.在直接标价法下，汇水的排列前小后大为（），在计算远期汇率时是即期汇率（）汇水。
A.贴水，加上 B.贴水，减去
C.升水，加上 D.升水，减去
4.出口商与银行订立远期外汇合同是为了（）。
A.防止因外汇汇率上涨而造成的损失
B.防止因外汇汇率下跌而造成的损失
C.获得因外汇汇率上涨而带来的收益
D.获得因外汇汇率下跌而带来的收益
5.（）是指由于未曾预料到的汇率变动，影响企业的产品成本、价格和销售量，使得企业收益在未来一定时期内可能发生变化的潜在性风险。
A.交易风险 B.会计风险
C.经济风险 D.转换风险
6.由于外汇汇率波动而引起的应收资产与应付债务价值变化的风险即为（）。
A.经济风险 B.会计风险
C.交易风险 D.转换风险
7.当预测本国货币汇率将上升，外国货币汇率将下降，出口商应（）。
A.提前付款 B.提前收款
C.推迟付款 D.推迟收款
8.有远期外币债券或债务的公司与银行签订购买或出售远期外汇的合同称为（）。
A期货保值法 B.期权保值法
C . 即期合同保值法 D. 远期合同保值法
9 . 出口商的商品底价为本币，在进行交易时， 国外客户要求改用外币报价， 则应按本币与该外币的( )折算。
A.卖出价 B.中间价
C.买入价 D.基本汇率
10.如果纽约外汇市场美元兑瑞士法郎的即期汇率为：US$/SF=1.1900/07，1个月75/60(p)，那么US$/SF一个月的远期汇率为（）。
A.US$1=SF1.1975-1.1967 B.US$1=SF1.1825-1.1847
C.US$1=SF1.1960-1.1982 D.US$1=SF1.1840-1.1832
二、多项选择题
1.外汇市场的参与者有（）。
A.中央银行 B.商业银行
C.其他经营外汇的银行 D.经纪人、公司、个人
2.按照合约中标的物的流向可将期权分为（）。
A.欧式期权 B.美式期权
C.看涨期权 D.看跌期权
3.下列属于外汇期货交易与远期外汇交易的差别的有（）。
A.外汇期货交易是在集中的交易市场中进行的
B.远期外汇交易实行经纪人制度
C.外汇期货交易实行标准化合约
D.外汇期货交易买行逐日浮动保证金制度
4.外汇期货交易分为（）。
A.场外交易和场内交易 B.空头投机交易
C.套期保值交易 D.多头投机交易
5.一家拥有一笔美元应付款的国际企业，预计美元将要贬值，它将会采取（）。
A.买入远期美元 B.卖出远期美元
C.提前支付这笔美元应付款 D.推后支付这笔美元应付款
6.下列说法中，正确的是（）。
A.外汇风险头寸是承担外汇风险的外币资金
B.外汇风险头寸是企业或个人持有的外币资产或负债
C.外汇风险头寸是企业外币资产与外币负债不相匹配的部分
D.在外汇买卖中，风险头寸表现为外汇持有额中"超买"或者"超卖"的部分
7.外汇风险的构成因素有（）。
A.风险头寸 B.两种以上的货币兑换
C.成交与资金清算之间的时间 D.汇率波动
8.根据外汇风险的作用对象和表现形式，外汇风险可以划分为（）。
A.交易风险 B.换算风险
c.经济风险 D.汇率风险
9.防范外汇风险可以采取的方法是（）。
A.优化货币组合 B.签订保值条款
c.选好结算方式 D.利用外汇借贷与投资业务
10.以下合约套期保值的做法中，正确的是（）。
A.当企业未来有应付外币账款时，买入期货合约
B.当企业未来有应收外币账款时，买入期货合约
c.当企业未来有应付外币账款时.卖出期货合约
D.当企业未来有应收外币账款时，卖出期货合约
11.假设一家中国企业将在三个月后收到美元货款，企业担心三个月后美元贬值，该企业可以通过以下哪些手段来实现套期保值的目的（）。
A.出售远期合约 B.买入期货合约
c.买入看跌期权 D.买入看涨期权
三、简答题
1.外汇市场的主要参与者及其参与外汇市场的主要目的是什么？
2.如何理解远期外汇交易的原理？试举例说明远期外汇交易的应用。
3.外汇期货交易和远期外汇交易有何区别？
4.阐述远期汇率与利率的关系。
5.什么是外汇风险？外汇风险可以分为哪几种类型？
6.什么是外汇风险管理？外汇风险管理有哪些不同的战略？
7.设香港外汇市场的即期汇率为USD/HKD=7.7500/800，纽约外汇市场的即期汇率为USD/GBP=0.6400/10，伦敦外汇市场的即期汇率为GBP/HKD=12.200/50。如果不考虑相关费用，某投资者动用1000万港元进行三角套汇，试给出其套汇过程，并计算其可获得多少套汇利润。