第十五章 养老理财计划：退休了要再保障

也许你现在是一个收入很高的白领，过着衣食无忧的生活，但你想过没有，当一生中的黄金岁月过去，步入夕阳般的老年时，是否还能保持原来的生活水平，安享幸福生活?恐怕没人算过，将来退休后自己能领多少退休金，这些退休金够不够花的。这其实是一个很严肃的问题，如果在人生的巅峰期不为自己的晚年生活考虑，这样的人生也是不安全的。

物价飞涨，未来充满不确定性;老龄社会到来，养老金缺口扩大;平均寿命延长，退休成为难题; 儿女生存艰难，不能期待养儿防老…… 面对种种的社会现实，你是否想象过退休的生活?牵着老伴的手在希腊爱琴海细数往日情怀? 还是窝在简陋的破房子中，每天稀饭配酱瓜? 每个人都会衰老，但没有人希望因为衰老而降低生活水平; 每个人都希望能够长寿，但是没有人愿意因为活得太久而导致财务风险。

1. 人到中年，考虑养老

随着社保制度的演变以及经济环境的快速变动， 让人不得不重视退休的问题。祖父那一辈， 也许光靠辛苦积蓄就能安度晚年，但是现在哪怕是父亲这辈，都已经无法仅仅依靠定期存款等传统的方法积攒足够的钱财以应付退休生活了。今天的忙碌已经不一定能够换来明天的潇洒，如果到了晚年， 连温饱的基本要求都无法满足，又怎么能要求活得有尊严、活得有希望?

根据调查统计显示，不论男性或女性，退休后最大的愿望就是"身体健康" "家人团圆和睦"与"经济来源无忧" 。但是针对"经济来源"继续调查显示，50~64岁的老年人存有资产比例为67.78% ， 65 岁以上的老年人存有资产的比例却为39.93% 。

从这份报告中我们却发现，根据国民平均寿命约为70岁来推算，高达六成65岁以上的老人，居然手边没有丝毫的资产， 这样一来，他们的晚年生活该怎么办?只有依靠他人养活。这样的情况让年轻一辈的我们，怎么能不替他们感到忧心呢?

若以55 岁退休，平均寿命80岁计算， 生活在都市中的退休族群至少需要为自己的退休生活准备200万元。面对这样一笔巨款， 不要说已经失去工作能力的老年人，即便是许多工作能力不锚的年轻人估计都会吓到。我们忧心老人的生活，也忧心自己的能力是否能够负担老人的生活，同时我们也在忧心自己将来的日子一一我们老了该怎么办?

虽然很多人都希望45~50岁便能退休享清福， 但是一个让人无法接受的事实却是绝大多数超过50岁的人需要继续工作，为家庭生计而奔忙，而且其中大部分人都感觉自己的退休计划遥遥无期。

政府已经无法提供相关的保障以完全满足退休所需的资金，企业也只能补助有限的一部分养老资金， 那么作为普通人的我们该怎么办?最保险的方式还是靠自己的力量， 趁早投资理财安排退休生活。如果在年轻时把握机会， 积累资源， 那么晚年基本的悠闲生活是可以实现的。

对于30 岁左右的年轻人来说，已经可以开始规划养老了， 若是你在这方面还不太了解，可以探询已经属于银发族的长辈们是怎样看待退休这件事的。多请教学习，对于你的养老规划肯定是有好处的。

一般来说， 养老规划应该包括三部分: 第一，社会福利; 第二，企业给付的退休金; 第三， 自我理财的准备。这三个主轴能提供的资源多寡， 将决定我们在退休后生活质量的优劣。其中尤其重要的，还是自我理财的准备一一靠天靠地不如靠自己。

老年的生涯规划，固然应有长久性的目标，但随着社会与经济环境的变化， 诸多不确定因素随时影响退休计划的制订。因此，每次的规划，都要做短期的安排，将各种风险降到最低， 每3~5年就做一次检视、调整。毕竟退休后的生活安排，若与退休前的生活方式差距太大，对于老人而言，几乎很难调整心态，适应改变后的生活。

对于当前的年轻人来讲，也可以及旱地考虑养老问题。建议单身族群及早以定期定额的方式， 进行资产配置， 并且长期持有投资工具， 进行退休后的生活规划。

理财专家提醒

及早为自己退休后的生活做好规划， 可从这么几个方面入手：第一， 养老会的储备 ; 第二， 尽早购买养老保险；第三， 尽早购买寿险与重疾险，将风险转嫁到保险公司， 以防疾病给家庭经济造成重大损失。

2. 做好养老保险的规划

随着医学技术的发展以及生活水平的提高，人的平均寿命越来越长，人口老龄化也越来越严重， 老年人口的社会保障制度也随之不断地推陈出新， 各种养老保险也随之出现。养老保险的目的就是为了养老，让你在年老体衰、丧失劳动能力之后。还能有一个稳定可靠的经济来源，为老年生活提供一个可靠保障。

目前我国的养老保险主要有三个层次: 基本养老保险、企业补充养老保险和个人储蓄性养老保险。基本养老保险即俗称的退休金，它与企业补充养老保险都属社会保险，个人储蓄性养老保险则属商业保险。社会保险是最基础的保险， 是政府和企业为每个公民提供的一种养老保障。而商业保险则由人们自愿选择购买， 它弥补了社会保险的一些缺陷和不足， 使养老保险更加完善和健全。

目前市场上绝大部分的商业养老产品，都是有缴费期限的年金保险，按期交付保险费， 一直达到规定年限后，投保人才能开始领取养老金。如果投保人在规定年限之前死亡，保险公司将退还所交保险费，或按规定给付保险金。

选择商业养老保险，要考虑的因素很多， 比如收益率、领取年限、领取额度等， 有时还要考虑保险公司的资金运作水平、社会投资状况等因素。对于不同的投保人来说，并非终身的就一定比定期的划算，不一定领取20年就比领取10年的好。面对众多产品及其不同政策，选择起来的确要花点心思。

养老保险是晚年生活的重要保障，可以让我们在安度晚年时无后顾之忧。养老金是一笔稳定增长的现金，这笔钱会一直持续到我们生命的尽头。那么，如何选择和购买商业养老保险， 才能让你的晚年更保险呢?

第一， 传统型养老险。传统养老险的利率是确定的， 一般为2%~2.5 % 。这种养老险的优点是回报固定，什么时候开始领取以及能够领取多少金额， 在投保的时候就可明确预知。而缺点就在于容易受通货膨胀的影响，存在贬值风险。通货膨胀率越高，保单贬值就越厉害。如果提前退保的话，则要缴纳高额的退保手续费。适合理财比较保守、年龄较大、不愿承担风险的人群。

第二，分红型养老险。这种养老保险的利率是保底的， 一般为1.5%~2% ， 每年有不确定的红利。优点是收益与保险公司经营业绩挂钩，可一定程度地避免通货膨胀带来的损失，使养老金相对保值、增值。缺点就在于分红不稳定、不固定，要看保险公司的经营好坏而定。比较适合理财较保守、不愿承担风险、比较感性、容易冲动消费的人群。

第三， 万能型寿险。这种保险包括保底利率和浮动利率，利率总水平通常为1.75%~2.5 % 。优点在于保额灵活，缴费灵活， 存取自由;利率有保底，上不封顶， 每月调整结算利率。而缺点在于保底利率较低， 浮动利率受保险公司经营业绩影响很大。适合理财较理性，能坚持长期投资的人群。

理财专家提醒

无论哪一种养老保险都有它优缺点， 没有最好的， 只有最合适的。我们在选择的时候，一定要结合的实际情况， 为自己规划一份最合适的养老保险。不要盲目购买保险，以免造成不必要的浪费。

3. 房产养老的模式

虽然房产在价格上长期存在上下波动的可能性，但从长远看，在人口众多的中国， 不可再生的土地资源只会是越来越稀缺的资源，房产价值总体上升的趋势不可逆转。基于这一点，我们可以考虑通过房产投资来实现养老金的积累。

养老计划中的房产投资， 需要确定一个明确的投资目标， 住宅、商铺、写字楼等形式的物业，至IJ底选哪一个， 一定要考虑好。根据自己的投资模型，合理安排房产投资在养老投资计划中所占的份额以及科学选择房产投资的品种，需要仔细计算。

房产投资有着投资收益稳定、投资风险较小的优势。因而， 可以适当地增加房产投资在整个养老计划中所占的比例。中国式房产投资养老计划最好采用住宅加商用房的投资策略。而购买住宅，最好选择二手房。因为二手房一般面积较小，单位价格与新的商品房相比低出很多。所以， 相应的房屋总价款也可以说是廉价。一次性付款买入房产的可能性变大。而且， 二手房的地段优势使房产的出租收益得到保障。如果选择一次性付款购入二手房作为自己的房产投资， 不但可以化解因为进行房产投资而悄米的按揭还款压力，而且可以集中"火力"进行新的房产项目的投资。

从房产投资的层面上来说， 商用房的投资是一个不锚的选择。作为养老计划的房产投资组合，虽然理财专家们一再强调养老退休计划的安全性很重要，但这并不意味着应当完全排斥风险。

我们不能一味地选择控制风险，也应当看中房产投资的获利能力。与普通住宅投资相比， 商用房产的投资回报率一般平均可以高出2个至4个百分点。而且， 虽然商用房产的单位价格较高，但是商用房产的购买面职和购买方式较为灵活。

我们可以根据实际情况进行距别、选择。组合这两种房产投资工具的目的是为了在有效控制投资风险的基础之上，尽可能地获得最大的利润，以满足养老规划的需要。这里， 还需要提醒你， 进行房产投资养老规划的两个问题。

第一， 正确认识房产的变现能力。作为不动产，其相对于股票、基金、储蓄等投资方式， 变现能力会更差一些。过多地投资房产会占用大量的资金，如果在晚年生活发生意外， 需要大量现金的时候，或者给你的现金周转带来麻烦， 或者低价出售带来经济上的损失。所以， 投资房产的比例在养老计划中应当保持在合理的范围之内。

第二， 正确认识自身财力。与养老计划中必备的其他投资方式相比， 房产投资的另一个特点是占用资金数额巨大。在出资方式的选择上，一般的人都需要向银行申请按揭贷款的方式，完成自己的投资置业。动辄几十万的房屋总价款， 按揭还款压力可想而知。通常业主将自己家庭收入的30%用于按揭还款，尤其是当我们还身陷孩子教育贷款、消费贷款和其他账单的重负的时候， 也就决定了每个人拥有两套以上的房产在经济上是不合理的。所以，房产养老主要针对一些财力比较丰厚的人士。

理财专家提醒

对于资金比较缺乏，或者注重资金流动性的老年人来说， 可以定期购买保本型的债券、基金或者黄金等投资品， 以逸待劳， 进行长期投资。不仅可以彩、军本会积累本金， 同时也可以玩得长期稳定的资本增长利润。

4. 给老年人的一些养老建议

养儿防老是中国人自古就有的传统。在人们的传统观念里，养育子女不仅是一份责任和义务，也是为了自己年龄大了以后能有个依靠，指望得到子女照料来安享晚年。然而，随着我国实行独生子女政策， 家庭规模也在逐渐缩小。现在第一代独生子女已经长大成人，并且开始养育下一代。于是，由4位老人、1对夫妻和1个孩子构成的" 421" 家庭数量激增。人口老龄化问题已经变得十分突出， 而老人如何安享晚年生活也成为千千万万个家庭无法回避的问题。

目前"居家养老"仍然是被人们普遍认可的养老方式。但是随着老龄化社会的快速发展，无论老人还是子女，传统的养老观念也要更新。有些人认为，现在中国城市家庭大多是双职工家庭，老人进养老院才能免去孤独并得到更好的照顾。但社会上也有一种看法，认为让老人去住养老院是子女不孝顺。其实孝与不孝，不在于是否让老人呆在家里或者入住养老院。

在家有在家的好处， 养老院也有养老院的优势。每个家庭都有不同的背景和具体情况，老人怎么安度晚年视具体情况而定，不能一概而论，但前提是一定要对老人真正爱护， 多看望和关心老人，而不是只做门面功夫。

有些家庭出于某些原因实在不能在家很好地照顾老人，但又担心老人感到孤独， 在这种情况下，如果征得老人同意，入住养老院非但不是不孝，还是大孝。对不孝的人，即使他让老人住在家中，也只是做给别人看，在无人陪伴的情况下， 吃苦的是老人， 甚至会发生意外事故。

传统的未必都是优秀的， 与时俱进不仅仅体现在工作上， 还要体现在我们日常生活的各个方面。所以说，孝与百，重在实质。只有结合实际情况， 让老人在舒心的环境中身心愉快地生活才是最重要的。

当然，如果经济条件不允许，那么只有家庭养老，这样就要求子女多花一些时间回家陪伴老人，以避免老人心生孤寂。

在此要提醒准备退休养老规划的朋友们，如果想要退休生活过得更宽裕一些，也更加自在一些，那么就要注意一些问题。

第一， 子女伸手要钱， 要注意其用途，不要轻易解囊。例如技资需要、清偿债务等需求，子女向父母求援，父母很难看着子女身陷危机而袖手旁观。但是从养老生活来讲， 这样做一方面降低了老人的生活保障， 另一方面也会增加子女的生活负担。

第二，不要完全依赖子女赔养。子女可以协助父母进行养老规划， 但是老人不要完全依赖子女，毕竟现在压力大、竞争大， 子女的负担也很重， 在自顾不暇的情况下，很有可能没办法尽赔养之责一一不是不愿， 而是没有那个能力。所以， 老年人要会打算， 早做一些准备。

第三， 要注意医疗需求。当你的年纪越大， 身体的毛病也会多了起来， 医疗需要的费用也随之增加，而且治疗疾病往往耗资巨大，所以在养老规划中，一定要留出一部分医疗费用，作为专款专用。

第四，不要胡乱投资。有些老人不懂市场， 急于获利，非常有可能在瞬间赔掉老本。此时， 老人投资理财产品应以保本为主。各家金融机构为顺应潮流，推出了各式各样针对退休规划需求的金融商品，建议各位在年轻的时候不妨积极一点， 但年龄越大、离退休年龄越近时，则最好减少持有量。

理财专家提醒

退休视划必须从最终的需求往前推， 看看到底需要多少的资产才能安度老年生活， 减少风险性的投资。同时，老年人还要谨防骗术。现在新兴诈骗术， 层出不穷。事实尘， 老人已经成为骗子们首选的目标， 特别是孤寂的主人， 很容易掉进诈骗的陷阱里。

特别提醒

别亏掉了养老金

关于理财，现在的经济与社会环境已经与以往不同了，如果闷着头自行摸索， 盲目投资，很有可能遭遇危机。因此，准备退休规划的人应该舍弃既有的刻板印象和积习， 去寻求专业人士的协助，以科学化的系统工具，评估资产负债情形，并且请他们进一步做出建议。

规划退休养老金，必须掌握几个重点，例如退休后可掌握的资产多寡， 是否还要负起家庭责任，对医疗照顾与生活质量的要求等，当然不能忘记要考虑风险承受度。尤其要注意的是进行投资的时候，干万谨慎，眼里不要只有资本增值，而忽略风险。

有些老年人积累了大半辈子，发现钱还不不太多，于是就想做一些进入门槛较低、收益高的投资，比如买卖股票。他们往往会忽略风险， 头脑里总想着会大赚。这是非常危险的。买卖股票是一种风险比较大的投资，老年人不宜涉入太深。

如果一定要进行股票投资，则最好采取"安全投资+风险投资"的组合式投资模式， 这样可以锻炼自我、巧抓机遇、获取高收益。当然， 即便采取了组合技资模式，依然存在不小的风险。

而且，这样的投资对投资对象的要求是比较高的。如果老年人的身体条件较好， 经济较宽裕，又有一定的时间和足够的精力， 并具有一定金融投资理财知识和心理承受能力的前提下，可以拿出一小部分钱尝试一下。

特别须注意的是， 切不可把急用钱用于风险投资， 这主要包括家庭日常生活开支、借来的钱、医疗费、购房款、子女婚嫁必需用款。因为每项风险投资品种的收益都有阶段性或价位被动性特点，如果用急用钱去投资， 一旦急用时就只有忍痛割爱低价出让， 损失巨大。按"安全性" "流动性" (，收益性"原则，老年家底的投资组合比例上，储蓄和国债的比例应占85%以上，其他投资必须控制在15%以下，这有益于老年人身心健康。