第三章 回测

传统投资与量化投资的一个重要区别在于：量化策略可以通过回测来判断其过去的业绩。即便你找到了一个可以提供详尽历史业绩数据的策略，我们还是需要亲自对其进行回测。这样做有几个目的。最基本的，是对策略的重复研究将确保你完整地理解该策略，并在交易系统中对其准确复制以实施。和医学或其他自然科学的研究一样，复制他人的研究结果能有助于我们确认，原始研究中没有犯那些会干扰研究过程的常见错误。但回测不仅仅是要做到应有的谨慎，更重要的是在回测中可以尝试修改原始策略，从而优化并改进策略。

本章将介绍回测的常用平台、回测所用的数据来源、回测必备的业绩度量指标集、应加以避免的常见陷阱，优化和改进策略的简单方法。此外，还会通过几个完整的回测例子来说明所涉及的原理和技术。