把一切按顺序组合起来

到现在为止，你已经开立了外汇交易账户并且能够通过基本面分析与技术分析找到适合交易的货币对。上述过程你已经基本掌握了，接下来需要学习的是如何交易。

你将了解如何将资金按用途分类，分别投资于隔夜交易、超短线交易和长期套利交易。现在你同样可以尝试对冲交易或是在市场处于风险厌恶情绪中交易获利。

不同用途的资金

在外汇账户中，保证金按用途被分成若干份，首先最重要的一部分是现金。相比于股票交易或是投资于共同基金，在外汇交易中你需要更多的保证金，因为外汇交易有高杠杆的特性。

外汇账户中需要60%-70%的保证金以避免头寸面临浮动亏损时被催缴保证金或是被强制平仓。但即使是在账户25%的资金始终保持流动性的状态下外汇交易者仍可以保持很好的收益率。

如果账户余额有2000美元，那么你可以用其中的500美元进行交易。在杠杆率设定为50：1的前提下，你的交易规模相当于25000美元。使用较为保守的交易策略你也可以每周盈利500-1000美元。

开始的时候，你需要为自己每周的盈利额设定一个目标。如果你能够轻松实现目标，那么交易将为你带来自信并且在收益不断返还回你的账户中时你会感到十分开心。在刚开始时设定保守的目标还能够使你避免过度交易。

账户中另外25%的资金用于超短线交易或是刷单交易，每笔交易持有时间保持在10分钟左右。这种交易策略能为你带来巨额的收益，但进行这类交易面临的挑战是多数货币对在短时间内的上下波幅是很小的。

为获得目标的收益水平，交易者需要每天使用账户中25%的保证金进行多笔交易。

第三块资金将被投入隔夜交易市场中，这只需要占用保证金的10%，甚至可以只使用7.5%。只占用如此少量资金的原因是因为这类交易中需要设置较高的止盈点，这意味着只有在该笔交易达到较高的收益水平后系统才会自动平仓，同时只有少量的资金承担风险。了解如何设置止盈点十分简单，只需要在下单时在软件中输入就可以了。止盈点可以被设置为具体价位水平，这样便于交易者直观了解希望从该笔收益中获利多少。止损点也是这样设置的，便于交易者直观了解损失的大小。隔夜交易中货币对的变动幅度相对较大，因此较小的头寸也能为你带来不错的收益。

最后一笔资金将被分配给套利交易，由于利差收入往往比较少，因此套利交易的持有期一般会达到数周或是几个月。由于长期占有资金，因此套利交易在外汇交易的资金中所占比例较小，一般是3%-5%。通过设置50：1的杠杆和长期的持有，交易者同样可以获得不错的收入。

短期交易与快速获利

交易应该承担的风险与你操作该笔交易的时间成正比。如果一笔交易仅持续1?分钟，那么你应该减少这笔交易的风险暴露水平。需要注意的是货币对在短期时间框架下并不会产生大幅的波动。然而你需要在外汇交易中获利，因此你需要投入大量的资金进行短线交易。另外，由于这些交易属于短线交易，因此每次只应进行一两笔。

如果你担心资金面临风险，那么不进入市场就可以减轻这种担心的情绪。即使你进入市场，那么5-10分钟的交易也不会为你带来巨大的损失，毕竟市场在很短的时间内不会产生巨大的变化。

因此短线交易的好处是交易者可以在控制风险的前提下获得快速收益。你可以只关注几种货币对，例如欧元/瑞士法郎、澳元/美元、新西兰元/美元。这些交易最适合在市场不是十分活跃时进行，这种时候你可以在家里进行买卖操作。

你会发现进行上述类型的交易将会变成一种消遣或是晚上的活动，并且这一时间段恰巧适合进行短线交易。

如果上述内容激发了你的兴趣，那么你务必要尝试这种交易方式，但需要注意的是，不要同时进行两笔及以上的操作，每笔交易占用的保证金也控制在25%-33%之间。并且在该类型的交易中，交易者不必关心货币对价值的长期趋势。

另一个能够帮助你进行短线交易的工具是1分钟或5分钟图。这些技术分析图能够帮助你观测市场的短期变化。

刷单交易

熟练操作外汇交易的一种方法是进行刷单交易，快速建仓并在价格出现波动后迅速平仓。

通常情况下交易者都可以迅速感知价格的快速变动，你可以在这种情况下迅速下单，并在价格开始另一轮波动前迅速平仓。

同样，进行这样方式的交易通常是在忙碌的一天结束后，打开电脑，喝一杯冷饮，然后坐下来盯着电脑观察货币对价格走势。整个交易过程可能会持续很长时间，但你会看到努力带来的收获的。

让我们再次以澳元/美元为例，同样不要忘记在交易软件中打开1分钟图或是5分钟图。这样你就可以知道亚洲市场，例如悉尼市场或是东京市场的走向了，因为此时已经是这些地区开市的时间了。

另外要注意的是要将不同时间周期的图标结合起来使用，将长周期图标、中周期图标及短周期图标结合起来观察更有利于投资者进行准确的决策，帮助交易者了解长期趋势及短期波动状况。

你有时会发现技术分析图并没有发生什么变动，你开始疑惑是否市场中的交易者还未开始进行交易，但你不必担心，马上你就会看到技术分析图开始出现上下波动。总体而言，交易量并不一定很大，但足够你观察澳元/美元货币对价格的变动情况。

现在你就可以开始准备交易了。打开下单的窗口，确保只使用保证金的25%进行交易。然后将光标放置于“下单”处并等待。

为什么要等待呢？因为你需要在恰当的时点下单。交易就像是一场等待的游戏，即使是短线交易也是如此。不必担心，好的时机总会到来。这一时机就是价格较为明显的变动，无论方向如何。

由于这一时间段的交易所引发的价格变动幅度很小，你可能等了好几分钟还是没有发现有人下单，但这种情况是会改变的。当你使用5秒或是15秒技术分析图时可能发现图中会出现水平线，这意味着市场中没有交易进行。时间周期更长的技术分析图（1分钟图及5分钟图）需要更长的时间才会更新，但一旦更新，你会发现价格有大的波动。

然后，世界各地的交易者开始认为是时候下单了。没人愿意第一个进行交易，你所参与的是一场跟等待相关的游戏。你也已经做好准备工作就差点击“下单”指令了，只需要等到合适的交易时机你就可以投身到这场游戏中了。

交易者看到价格已经开始波动了，但你应该等到价格波动更频繁并且更明显的时候再进行交易。一旦达到上述条件，你就应该下单，当价格朝一个趋势快速变动，你就可以平仓了。

做好准备并快速交易是关键。

这种交易方法应该在市场停滞或是变动放缓的时候使用，也可以在你预测可以轻松获得收益的时候使用。当价格变动停止后，你就应该毫不犹豫地平仓了。

当你获得预期收益之后也应该迅速平仓结利，好好享受获得的利润。但只有你知道这是否是你理想的收益水平并且是否应该平仓。

需要牢记的一点是：当你在进行上述操作时，你应该感到快乐，如果你不能体会到其中的乐趣，那就先不要交易，先思考怎样才能享受这个过程最重要。

你希望将这些与你爱的人分享吗？你希望找到一同交易的伙伴并相互激发交易中的灵感吗？其实你可以赋予这项活动更多的内容，避免使自己仅仅感受这是一项赚钱的家务。

参与隔夜交易

在交易时间段内，除了部分现金，你将资金多投向上述的交易中，甚至还会有一部分资金允许你参与其他的投资。一种领域就是隔夜交易。

隔夜交易中，交易者可以通过观察亚洲市场的走向进而下单交易。如果你决定参与隔夜交易，那么你可以在家中电脑的交易系统设置限价单。

当晚上你在睡觉时，亚洲市场的交易者正在积极进行外汇交易。一旦价格符合你的限价买入指令，那么系统就会自动为你买入，并在预先设定的止损止盈点自动平仓。

外汇交易获得成功的关键是获利。首先你应该问自己的问题是现在是进行外汇交易合适的时间吗？如果你认为是，那么接下来需要思考是持有某货币对的空头更有可能获利还是应该持有多头更有可能获利。

当然具体交易中你还需要仔细考虑很多问题，但你现在一定会好奇为什么国际市场没几天就会上下变动。

无论是股票交易、外汇交易或者是贵金属市场，都是有升必有跌，当交易者在持有某头寸直至市场达到某一价位时，交易者会选择卖出平仓结利，此时原先上升的趋势就会变为下降的趋势。

这种情况下交易者一定会困惑在国际市场于前几个交易时段内呈上升趋势同时亚洲市场已经持续下跌两三天的情况下什么是完美的交易时点。

一种交易策略是做空欧元/瑞士法郎及澳元/美元，并做多欧元/瑞典克朗。

当每笔头寸使用9%-11%的资金时，你将获得市场风险厌恶情绪所带来的收益。外汇市场通常每个月有几天是追求风险的，但尔后又会转为风险厌恶。为了按照这一模式进行交易，你应该在交易者打算抛售风险资产时持有风险水平较低的头寸。

做空欧元/瑞士法郎、澳元/美元并且做多欧元/瑞典克朗将可以在全球市场风险报酬降低时形成完美的对冲。

目前你只持有美元的多头进行对冲，原因是美元的走势难以预估。美元是世界上交易量最大的货币，因此，无论你相信与否，美元的走势是很难预测的。当进行隔夜交易时欧元以及套利交易的走势比较好预测。

为什么？原因有几点。其中一点是由于在欧洲市场或是美国市场随亚洲市场例如东京市场及香港市场下跌时，套利交易被认为是风险很高的交易。多数外汇交易者会平掉多头澳元、墨西哥比索、新西兰元或是南非兰特头寸，因为这些货币风险更高，同时交易者会买入美元。

在这种市场环境下另一种交易策略是做多瑞士法郎同时做空欧元，做空瑞典克朗同时做多欧元。瑞士法郎会相对欧元增值，这是因为瑞士法郎一般价值价位稳定。另外，瑞典克朗相对于欧元而言风险水平更高，因为瑞典克朗被认为是“高B货币”。这意味着瑞典克朗的价值相对于美国股市及欧洲股市的变化会产生大幅波动。

更多关于隔夜交易的说明

在周日到周四的晚上我们可以了解市场未来一段时间可能的走势。你可以估计时点是否合适进行隔夜交易，但你也需要决定进行风险较高的交易还是规避风险。在你进行这样的决策时，你可以考虑是作为顺势投资者还是逆向投资者，逆向投资者就是与大众的投资方向相反的交易者。

你应该通过各种新闻渠道时刻关注市场动向及自己的交易情况。有时候你会发现市场大致方向已经形成，这会使你意识到亚洲市场可能会在未来某时点发生反转。

当香港市场或是东京市场sit at the top of another position，such has 0.65%-1%，那么这就是适合准备隔夜交易的时点了。

如果万事俱备，那么就拿出你的计算器计算一下应该建立多大规模的头寸吧。你可以使用比率帮助你计算每笔交易大约是占用9%-11%的保证金。记住任何时刻保证金最多被占用三分之一，因此现在你应该将每笔交易所占的保证金限制在9%-11%，即总体占用保证金的比例限制在27%-33%。占用这一比例的保证金可以使交易者在出现亏损时有时间缓冲，66%还未使用的保证金允许更大的浮动损失，避免受到催缴保证金通知。在过去的两三天中市场或许经历了大幅的上升，并且市场行情显示亚洲市场可能会下降0.75%-1.0%，那么按百分比计算，澳元/美元货币对会相对于瑞士法郎/欧元货币对下跌更多。

瑞典克朗相对于欧元而言会大幅下跌，原因是其价值与美国及欧洲股市同向变化。当美国股市下跌时，做空瑞典克朗将很有可能为交易者带来收益。做空瑞典克朗时，你可以相应做多美元或欧元。

当你遇到上述市场情况时，你应该使用4%的保证金做多欧元/瑞典克朗，4%的保证金用于做空澳元/美元，2%的保证金用于做空欧元/瑞士法郎，当美元价值上升时交易者可获得收益。另外在欧元上升时你也有可能获得收益。

上述交易策略中包含对冲策略。假设当欧元价值上升时你的收益为2（因为用4%的保证金做多欧元/瑞典克朗），那么在欧元下跌时你的损失为1（因为用2%的保证金做空欧元/瑞士法郎），当全球其他外汇交易者不知道如何进行欧元/美元货币对的交易时，你已经建立好了能够对冲部分风险的头寸。

上述例子展示了交易者如何参与欧元/美元货币对的交易。

参与外汇交易应该是一个有趣的过程，其中一点就是交易者需要计划如何交易，如何对冲。这需要一段时间的深入研究，但你会发现这些用于学习的时间是值得的。

设计一个对冲的交易策略有时候很有挑战性，但持有三个头寸有时候可以有效降低这个问题的难度。

现在你可以决定盈利水平了，交易中，以多头为例，建议在价格上升0.5%时设置止盈点，在价格下跌1.5%时设置止损点。这样交易获利的概率就比损失的概率大三倍。

不要忘记，外汇交易的目的是盈利，获利的交易数量越多，账户中资金越多，作为交易者你也将越发自信。这进而会使你收获更多的利润。

不断获得收益，这才是最终目标。

套利交易

还有一笔资金被分配给套利交易，这是种长线交易并且能够以复利计算为你带来利息收入。套利交易中交易者卖出收益率低的货币，买人收益率高的货币。市场上收益率低的货币有日元、美元和瑞士法郎。

套利交易之所以能够为投资者带来利润是因为交易者支付较低的利息成本但同时收入较高的利息收入。如果交易者通过买入新西兰元卖出瑞士法郎进行套利交易，他将获得买入新西兰元所带来的利息收入同时支付卖出瑞士法郎所带来的利息成本。如果瑞士法郎的利率为0.5%而新西兰元的利率为3.5%，那么每年你能获得的利差是3%。3%听起来可能比较少，但计算真实收益率时还需要考虑杠杆，如果你使用保证金的三分之一进行交易，并将杠杆设置为50：1，那么你的年收益率为50%（利息：$100x50=5000x33%=1665x3%=$50，账户保证金为100美元）。

有时候你会发现在某市场环境下一笔交易可以长达数年。一个例子就是2005年至2008年中的套利交易。交易货币有澳元、新西兰元以及日元。而随之而来的2008年至2009年的金融危机使套利交易者改变交易方向或是不再参与套利交易。

当你进行套利交易时，不要设置止盈点，你不应该频繁关注交易情况，每两周查看一下就够了。过一段时间你会发现套利交易已经获得了不少利息收入，同时买入货币还有可能相对卖出货币升值。

从保守的角度来说，假设交易澳元/美元，当市场可能将要面临3%—4%的修正时，你可以快速平仓。不要忘记你使用了50：1的杠杆，市场上升4%意味着为你带来了200%的收益。

让我们看下面这个例子，投资组合总额为10000美元，你使用5%的资金用于套利交易，如果上述市场情况发生，那么你将获得1000美元的收益。

$10000x0.05x50x0.04=$1000

套利交易可能会持续好几个月甚至是好几年。你需要确定你可以接受如此长的持有期，但所幸是套利交易并不需要你每天花费心力密切跟踪或是进行操作。如果你的套利交易盈利状况良好，那么半年的收益可能会达到8%-10%，这一收益指的是资本利得，是还没有计算利息收入时的利润率。按照这一收益率计算，这相当于6个月前500美元的投资如今获得2500美元的收益。

这一收益水平比较高并且不需要你花费太大精力，除了需要交易者保持耐心。有时候交易确实是考验人的耐性，等待才会换来收获。

现在你知道将资金分成几块分别用于不同类型的交易的优势了。无论是超短线交易、刷单交易、隔夜交易还是长期的套利交易，他们各有各的特点，每种交易适合的市场环境也各不相同。