第二节  推动/调整波浪交易法示范

在开始详细展示我们的交易策略之前，我们会通过一个简单的实例来演示它，在稍后的几节中，我们会详细地传授这套方法的要点，并向你演示如何立即将它融入你的实际交易。本书的精华就是这一方法，其他那些关于加特力理论和斐波那契点位交易法的陈词槛调我们就不在本书中赘述了，因为这些东西并不具有太大的实际意义，可以作为理论来把玩，作为实际交易指导不太可能。

我们的"推动/调整浪交易法"将为你准确定义充分必要的恰当进场点和出场点，这是各种波浪理论和斐波那契点位交易法所不具备的优势。在下面的例子中， 我们将向你展示现在绝大多数交易策略所忽视的部分一一如何寻找最佳出场点。无论是"截短亏损"，还是"让利润奔跑"都涉及出场点的问题，但这却是许多交易理论和"大师"都没有谈及的东西。出于叙述的方便（如何确定出场点是非常关键的问题，也是我们这套方法的长处。）， 我们假定已经找到了进入这笔交易的最佳时机。

在下面的实例中，你会发现我们的退出交易策略符合"截短亏损，让利润奔跑"的基本原则，而这一原则在此前几乎并没有得到实现， 很少有方法实现了这一原则。为什么这一基本原则如此重要？因为如果你不"让利润奔跑"则从长期来看你的交易并不能获利，假如你两笔40 点亏损的交易后，接着一笔60 点盈利的交易，那么你的净亏损是20 点。但是，如果你在两笔40 点亏损的交易后， 接着一笔250 点盈利交易， 则净利润是170 点。我们的"推动/调整浪交易策略"可以很好地达到这一要求（合理的风险报酬率是策略是否具有竞争优势的关键。），而且是很确定地做到这一点。

下面是利用我们的交易策略进行英镑兑美元退出交易的实例。需要提醒读者的是，这套交易方法的所有要件将在稍后的几节中予以详细的解释，下面这个例子在于让你首先对退出策略有所了解，因为我们认为"退出一个交易"是最为重要和关键的技能。

请看下图(图4-3) ，假定我们在点A 介入交易，具体而言是在7 点以1.9075 的价位做空英镑兑美元。

进场做空后，汇价跟我们预想的方法一致，出现了大幅度的下跌，到达了B 点，具体而言就是1.9028 的价位。换而言之，我们获得了大约47 个点的毛利，当下行情的发展对我们有利（行情如预期发展的时候，心理压力要小不少，不过没有落袋之前，不能对利润抱有多高的期望。）。请看下图(图4-4) 所示的该段行情走势。

但是，行情在B 点之后开始向上攀升，请看下图(图4-5) 。面对这种情况我们该如何处理手中的头寸呢?这是每个交易者此刻心中都会浮现的一个问题。缺乏经验的交易菜鸟很可能会立即了结这一头寸来缓解心中的恐惧感（利润能够奔跑起来有一个前提，存在趋势，在这个前提下我们做好仓位管理才能让利润奔跑。）， "落袋为安" 。但是，这样的做法长期来看一定是错误的。为什么我们会这样断言? 记住，如果想要长期在市场中获利，我们务必"让利润奔跑"！

再回到这段反弹走势，我们应该采取怎样的行动？也可以换一种问法: 什么时候我们断定头寸已经与趋势背离了，应该了结? 我们的策略恰好在此问题上显示出了不可多得的高效率。通过使用"推动/调整浪交易法"我们可以找到退出交易和最大化利润的最可能时机（退出时机过平，利润没有奔跑；过晚利润转亏损。过平和过晚的衡量标准是什么?）。

为了在上述走势中实际运用我们这套策略，你需要采取如下步骤：首先，确定下降运动波段的最高点和最低点，然后将这两个点连接起来。请看下图(图4-6) ，在这个实例中，也就是将A 点和B 点连接起来。

第二步，我们以B 点作为0，A 点作为1，做出斐波那契分割线，通过调整MT4 画线工具的参数设置可以做出0 、0.25 、0.382、0.618、0.75 和1 六条水平分割线（这里其实用0.25 代替了0.236 ，用0.75 代替了0.764。）， 具体的方法可以参看MT4 的使用手册，这些都可以从网上找到，也可以到我们在本书封面勒口提供的网站找到，我们在该网站也提供了本法的自动标示指标，这就在某种程度上替代了每次手工画线。请看下图(图4-7) ，我们做出了上述的六条水平分割线。根据我们的交易方法，只有当汇价上涨超过0.75 水准时，我们才退出交易，也就是平掉此前的空头头寸。具体而言是当蜡烛线整个处于0.75 水准(或者说点位)以上时，我们才了结空头头寸。

如下图(图4-8) 所示，行情继续发展，在8:50 左右汇价反弹到图中C 点，也就是0.618 水准。由于价格并没有超越0.75 的水准，所以我们仍旧持有空头头寸而不退出（具体操作中如何做到让利润奔跑? 运用后位出场法或者说跟进止损。）。我们看接下来发生了什么。C 点之后，市场继续下跌，大概在11: 10 创出了一个新低，也就是D 点。然后，价格再次上升。即使此时退出也比B 点赚取的利润多上一倍。

但是，我们仍旧坚持以"推动/调整浪交易法"作为是否退出的考量法则。跟第一次的分析步骤一样:第一步，将最近的下降波段的高点和低点连接起来，如下图(图4-9) 所示， 具体而言就是C 点和D 点。第二步，则是据此做出六个水准的斐波那契分割线。只有当价格线整个在0.75 之上时我们才退出这一空头交易（能不能以0.618点位作为退出信号呢?）。

接下来的发展我们用文字叙述代替了: 反弹达到0.382 水准就止步了，因为价格并没有超越0.75 水准，所以我们继续持有空头头寸。市场继续下跌，在14:25 左右跌到了F 点，此后汇价出现了回升。这时候离我们进场做空的位置大概下跌了1 20 点。我们再次运用此前的步骤: 找到下跌波段的高点和低点，然后据此进行斐波那契六个水准位置的分割（第一步是要确认椎动浪。）。只有当价格线整个超越0.75 水准时，我们才考虑退出空头头寸。汇价在14:40 左右反弹到G 点， 也就是0.75 水准附近。不过，反弹到0.75 水准附近的这个价格线并没有整个在0.75 水准之上，所以我们继续持仓。G 点之后，市场继续下跌， 一直跌到H 点才止跌反弹，此刻离我们进场位置已经有差不多200 点的毛利了。现在为了判断是否出场，我们需要再度运用此前的方法: 找出下跌波段的最高点和最低点，然后做出斐披那契分割线。记住只有当某一个价格线整体超出0.75 水准时，才退出空头头寸。反弹之后，汇价在触及0.25 水准位置之后继续下跌。市场没有超越0.75 水准，所以我们继续持仓。I 点之后，市场继续下跌，在20:40 的时候汇价跌到了J 点，然后市场再度反弹，此时距离人场点已经有差不多270 点的毛利了。为了判断是否应该在此次反弹中出场，我们重复前面的步骤:找到下跌波段的高点(I点)和低点(J 点) ，然后连接起来，进行斐波那契分割，只有当价格线整个超越0.75水准时才退出交易。

此后，市场开始大幅度上升， 1: 15 价格线整个超过了0.75 水准，也就是下图(图4-10) 中的K 点，我们在1.8838 处退出交易。

这笔交易的毛利润是237 点，具体而言是1.9075 减去1.8838。一个交易者赚取了237 点，这不是每天都能做到的，但是如果一个月你有一个交易日做到了那么也是让绝大部分交易者羡慕的事情（为什么不在每一个进场信号发出后都采纳，为什么不加仓?）。正如你在下图(图4-11)见到的一样，我们的退出策略能够找到极佳的退出位置，以便获得近乎最大化的利润。

为了让你更加深入地理解我们这套退出策略的高明之处，我们将普通跟进止损法与我们这套方法的退出策略做一个简单的对比。请看下图(阁4-12) 所示，如果我们采用一个中性的固定点数跟进止损，那么极可能就在E 点或者G 点退出了，因为此两处的反弹幅度极大，毛利大概为90 点，与237 点比起来小了很多。我们的方法在于"让利润奔跑"，这样可以极为有效地提高你的平均回报水平。当然，后面我们会谈到如何"截短亏损"，降低你的平均亏损水平。