TMGM每日市场10月28日
周三（10月28日）美联储官员本周召开货币政策会议之际，正面临一场关键争论；面对短期内看不到明显消退迹象的通胀压力，央行究竟能够采取什么行动、应该采取什么行动，又将如何选择。联邦公开市场委员会将于北京时间周四凌晨2点公布决议。市场普遍预计，美联储将维持基准利率不变，此前该行已于9月加息25个基点。不过，投资者真正关注的焦点，是政策制定者将如何暗示未来的行动方向，尤其是美联储主席沃什会释放什么信号。沃什一直不愿提前透露政策方向，希望美联储减少对前瞻指引的依赖，不再像21世纪以来那样频繁向市场预告政策走向。沃什可能暗示，近期通胀数据进一步印证了9月会议上的判断，随着时间推移，美联储可能仍需要进一步收紧政策。不过，跳过10月这次加息，也能让官员有更多时间评估数据变化。在这一背景下，货币政策的调整变得格外复杂。暂停加息有助于美联储评估此前的紧缩措施对经济和金融环境产生了多大影响；但如果通胀迟迟不降，美联储又可能不得不进一步加息。届时，住房市场、消费者贷款以及其他对利率敏感的经济领域都可能承受更大压力。美元指数反弹至102.00；非美货币分化，澳元兑美元反弹至0.702，欧元兑美元回落至1.117附近，离岸人民币到达6.66。现货黄金反弹至4014美元附近，现货白银来到53.50美元附近。原油盘整至101.60美元附近。
基本面：欧洲央行本周四公布利率决议，市场普遍预计维持利率不变，投资者将重点关注决策者对未来前景释放的信号。受能源成本高企、法国公债市场波动及市场对法国财政状况担忧影响，欧元兑美元周二下跌。欧元兑美元10月以来累计下跌1.70%，恐将成为本月表现最差的发达市场货币。
技术面：欧元兑美元H4级别震荡下行，并在48日多空分界线下方运行。然而，MACD双线与量能柱在零轴下方再次收敛。调查显示，欧洲央行此前加息的影响已开始显现，若趋势持续可能在一定程度上减轻欧洲央行明年继续维持收紧立场的压力。
第一阻力位：1.1180 第一支撑位：1.1070
第二阻力位：1.1230 第二支撑位：1.1020
基本面：英国零售商协会表示，该国商店价格通胀已升至两年半以来的最高水平。10月商店价格同比上涨2.1%，较9月的1.4%大幅上升，这表明零售商开始转嫁自中东冲突爆发以来不断上升的能源和食品原料成本。直到本月之前，零售商在很大程度上吸收了原材料成本上涨，主要是为了应对消费者需求疲软。
技术面：英镑兑美元H4级别震荡回落，并在48日多空分界线下方运行。另一方面，MACD双线和量能柱在零轴下方逐步收敛。预计英国央行官员将把利率从3.75%上调至4%。如果零售价格持续上涨，很可能促使英国央行在12月或明年初进一步加息。
第一阻力位：1.3370 第一支撑位：1.3250
第二阻力位：1.3420 第二支撑位：1.3200
基本面：日本央行将于周五议息，有望宣告达成2%通胀目标，提示物价超调风险，释放最早12月加息信号，但大概率维持1.25%利率不变，审慎观察前期加息影响。薪资与通胀预期站稳目标附近，信贷环境仍宽松，为后续渐进加息留出空间。日本央行与美联储、欧洲央行共同处于议息周，市场预期三大央行年底存在集体加息的可能性。
技术面：美元兑日元H4级别逐步反弹，并在48日多空分界线上方运行。此外，MACD双线和量能柱在零轴附近扩张。随着物价和薪资涨幅保持温和，日本央行会循序渐进地加息，不会仓促行事。
阻力支撑位：
第一阻力位：158.70 第一支撑位：157.00
第二阻力位：159.50 第二支撑位：156.20
基本面：截至9月的三个月内，澳大利亚核心通胀加速上升，进一步强化了澳洲联储加息以遏制价格压力的理由。澳大利亚统计局周三数据显示，第三季度截尾均值CPI同比上涨3.7%，高于前一季度的增速，也超过经济学家预期的3.6%。数据公布后，对货币政策敏感的三年期国债收益率最多上升8个基点，达到4.93%，延续此前涨势。
技术面：澳元兑美元H4级别震荡反弹，并在48日多空分界线上方运行。另一方面，MACD双线和量能柱在零轴上方收敛。澳洲联储下周二结束政策会议时加息的概率为78%，高于通胀数据公布前的70%。
阻力支撑位：
第一阻力位：0.7080 第一支撑位：0.6990
第二阻力位：0.7120 第二支撑位：0.6950
基本面：周二原油市场出现回调，直接减轻了市场对输入性通胀的短期担忧。油价走软对黄金构成一定支撑，并且在某种程度上可能使美联储的鹰派立场有所缓和。黄金的核心逻辑仍围绕高利率环境下的避险价值与地缘风险溢价展开。投资者需要在短期波动与中期逻辑之间做好平衡，密切跟踪油价、美债收益率与美联储沟通的动态变化。
技术面：黄金H4级别低位反弹，并在48日多空分界线附近运行。然而，MACD双线和量能柱在零轴附近缩量。在中东局势尚未出现实质性缓和、美国经济虽有韧性但通胀与生活成本压力并存的背景下，黄金作为资产配置中的对冲工具，其战略地位并未动摇。
阻力支撑位：
第一阻力位：4065.00 第一支撑位：4030.00
第二阻力位：4083.00 第二支撑位：4010.00
基本面：伊朗国家安全委员会主席周二与最高领袖哈梅内伊会晤，此前一天曾与沙特、土耳其和巴基斯坦代表会谈，伊朗官方媒体称哈梅内伊强调必须维护伊朗利益并坚持伊方为结束战争提出的条件。尽管外交积极消息推动部分风险溢价回落，但胡塞武装持续袭击沙特及海湾地区军事存在不断扩大仍令供应风险持续存在。
技术面：原油H4级别震荡盘整，并在48日多空分界线附近运行。另一方面，MACD双线和量能柱在零轴附近收敛。市场普遍认为原油价格已包含相当可观的风险溢价，反映美国和以色列未来数周可能对伊朗发动攻击的风险。
阻力支撑位：
第一阻力位：104.00 第一支撑位：98.00
第二阻力位：107.00 第二支撑位：95.00
基本面：谷歌周二宣布推出新一代人工智能世界模型Genie 4，能够根据文字指令实时生成更加逼真的交互式虚拟环境，并允许用户在探索过程中动态修改场景。这项技术的最新进展再次引发市场对AI可能改变电子游戏开发模式的关注。今年早些时候，谷歌首次展示相关技术时，曾导致多家游戏公司股价大幅下跌。
技术面：谷歌日线级别震荡反弹，但依旧在48日多空分界线下方运行。此外，MACD双线和量能柱在零轴下方收敛。Genie 4由谷歌旗下DeepMind开发，用户只需输入文字提示，即可创建可供自由探索的虚拟世界，并通过键盘控制在其中移动。
阻力支撑位：
第一阻力位：337.00 第一支撑位：304.00
第二阻力位：353.00 第二支撑位：288.00
