MHMarkets:MHM – Sự kiện nổi bật

☆ 20:00  Ngân hàng Trung ương Anh công bố báo cáo nghị quyết lãi suất và chính sách tiền tệ; Lúc 20 giờ 30, Thống đốc Ngân hàng Trung ương Anh Bailey tổ chức họp báo. Thị trường kỳ vọng Ngân hàng Anh sẽ tăng lãi suất thêm 50 điểm cơ bản. Do triển vọng kinh tế Anh đang dần cải thiện trong tương lai gần, thái độ của Ngân hàng Trung ương Anh có thể mạnh mẽ hơn thị trường mong đợi.

☆ 21:15 Ngân hàng Trung ương châu Âu công bố quyết định lãi suất; 21:45 Chủ tịch ECB Lagarde tổ chức họp báo. Phân tích tin rằng sự sụt giảm gần đây của lạm phát chung trong khu vực đồng euro khó có thể xua tan những lo ngại của các nhà hoạch định chính sách bảo thủ của Ngân hàng Trung ương châu Âu. Lập trường diều hâu của Ngân hàng Trung ương châu Âu sẽ đáng tin cậy hơn và sẽ thúc đẩy hiệu quả lợi thế lãi suất của đồng euro.

☆ Vào lúc 01:30 ngày hôm sau, Chủ tịch Ngân hàng Trung ương Thụy Sĩ Jordan có bài phát biểu.

☆ Vào lúc 02:30 ngày hôm sau, Chủ tịch Lagarde của Ngân hàng Trung ương Châu Âu đã có bài phát biểu.

MHMarkets

Tổng quan thị trường 

Đánh giá xu hướng toàn cầu 

Vào thứ Tư (ngày 1 tháng 2), thị trường bị ảnh hưởng chính sách ôn hòa đối với nghị quyết của Fed, chỉ số đô la Mỹ đã giảm xuống dưới 102, đạt 101, đóng cửa giảm 0,92% ở mức 101,15. Không thuộc Hoa Kỳ tiền tệ nói chung tăng và đồng EUR/USD đã từng phá vỡ mốc 1,10.

Lợi suất chung của trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 2 năm và 10 năm giảm hơn 10 điểm cơ bản, lợi suất trái phiếu Mỹ kỳ hạn 10 năm giảm xuống 3,42% và lợi suất trái phiếu Mỹ kỳ hạn 2 năm giảm xuống 4,1%. 

Vàng giao ngay đã giảm trong thời gian ngắn sau khi quyết định của Cục Dự trữ Liên bang được ban hành, sau đó bắt đầu tăng mạnh, vượt qua ba mức chính là 1930, 1940 và 1950, đóng cửa tăng 1,14% lên 1950,15 đô la Mỹ/ounce bạc giao ngay. tăng 1,04% lên 23,98 USD/ounce

Cuộc họp OPEC + quyết định không điều chỉnh chính sách, trong tuần ngày 27 tháng 1, tồn kho dầu thô EIA của Hoa Kỳ tăng lên mức cao mới kể từ tháng 6 năm 2021 và giá dầu giảm hơn 3% trong ngày. Dầu thô WTI có lúc bị đẩy xuống 76 USD, đóng cửa giảm 2,96% ở mức 76,66 USD/thùng; dầu thô Brent đóng cửa giảm 2,89% ở mức 82,97 USD/thùng. 

Chứng khoán Mỹ tăng lên mức cao nhất hàng ngày vào cuối phiên giao dịch, với chỉ số Dow đóng cửa tăng 0,02%, Nasdaq đóng cửa tăng 2% và S&P 500 đóng cửa tăng 1,08%. Chất bán dẫn và cổ phiếu khái niệm của Trung Quốc nằm trong số những cổ phiếu tăng điểm hàng đầu, trong khi lĩnh vực dầu khí nhìn chung giảm. AMD đóng cửa tăng 12,6% sau kết quả và Baidu đóng cửa tăng gần 13%.

Chứng khoán châu Âu đóng cửa trái chiều.Chỉ số DAX30 của Đức tăng 0,34%, chỉ số FTSE 100 của Anh giảm 0,12%, chỉ số CAC40 của Pháp tăng 0,07%, chỉ số Stoxx 50 của Châu Âu tăng 0,18% và chỉ số IBEX35 của Tây Ban Nha tăng 0,73%, chỉ số FTSE MIB của Ý đóng cửa tăng 0,39%. 

Chứng khoán châu Âu đóng cửa không thống nhất, với chỉ số DAX30 của Đức tăng 0,34%, chỉ số FTSE 100 của Anh giảm 0,12%, chỉ số CAC40 của Pháp giảm 0,07%, chỉ số Stoxx 50 của châu Âu tăng 0,18%, chỉ số FTSE 35 của Tây Ban Nha IB tăng 0,7% lên 0,39%.

Market Focus Điểm nóng thị trường

1. Các điểm chính của cuộc họp lãi suất của Fed: Theo lịch trình, tốc độ tăng lãi suất đã chậm lại còn 25BP, gần đạt đến mức hạn chế. Lạm phát đã được kiểm soát, nhưng vẫn ở mức cao. Các điều kiện tài chính sẽ được đưa vào các cân nhắc chính sách để nghiên cứu mức độ tăng lãi suất, với một vài lần tăng nữa trước khi tạm dừng. Không có quyết định về lãi suất, triển vọng cho thấy không cắt giảm lãi suất trong năm nay

2. Kỳ vọng mới nhất của thị trường: Xác suất Cục Dự trữ Liên bang tăng lãi suất thêm 25BP vào tháng 3 là 80%, lãi suất cuối kỳ sẽ đạt 4,89% vào tháng 6 và tốc độ cắt giảm lãi suất vào cuối năm sẽ vào khoảng 50BP .

3. META đã bổ sung hạn ngạch mua lại trị giá 40 tỷ đô la Mỹ, tăng 18% sau khi thị trường

4. Biden và McCarthy đã trao đổi tốt về vấn đề trần nợ và hai bên đã đồng ý tiếp tục đàm phán.

5. BREIT, quỹ tín thác bất động sản thuộc sở hữu của Blackstone, đã đạt đến giới hạn quy đổi và khách hàng có kế hoạch rút tổng cộng hơn 5 tỷ đô la Mỹ.

6. Nguồn tin cho biết Ủy ban giám sát cấp bộ trưởng của OPEC+ đã không đưa ra khuyến nghị về chính sách sản lượng và cuộc họp tiếp theo sẽ được tổ chức vào ngày 3/4.

7. Doanh nhân Ấn Độ Mukesh Ambani đã thay thế tỷ phú Ấn Độ khác Gautam Adani để khẳng định danh hiệu người giàu nhất châu Á.

8. PMI sản xuất ISM của Hoa Kỳ ghi nhận 47,4 vào tháng 1, mức thấp nhất kể từ tháng 5 năm 2020; Việc làm ADP của Hoa Kỳ tăng 106.000 trong tháng 1, mức tăng nhỏ nhất kể từ tháng 1 năm 2021; Tỷ lệ việc làm tuyển dụng tại Hoa Kỳ bất ngờ tăng lên mức cao nhất trong 5 tháng. 

Geopolitical Situation Tình hình địa chính trị 

Tình hình xung đột

1. Tổng thống Ukraine Zelensky: Tình hình quân sự ở miền đông đang trở nên nghiêm trọng hơn.

2. Phó thủ tướng Nga: Hơn 3.700 người phải di dời khỏi Belgorod do Ukraine pháo kích

3. Theo TASS: Công ty vận tải dầu của Nga cho biết hôm thứ Ba, một trạm bơm của đường ống Druzhba đã bị pháo kích, hiện đường ống này đang hoạt động bình thường. 

Tình hình viện trợ

1. Cố vấn tổng thống Ukraine: Ukraine đang đàm phán với các đối tác nước ngoài để cung cấp tên lửa tầm xa và máy bay tấn công.

2. Theo tờ "Pais" của Tây Ban Nha: Tây Ban Nha có kế hoạch chuyển giao 4-6 xe tăng Leopard 2A4 cho Ukraine.

3. Các bộ trưởng quốc phòng và ngoại giao của Anh, Úc sẽ tổ chức một cuộc họp kéo dài hai ngày để thảo luận về việc huấn luyện các binh sĩ Ukraine ở Anh.

4. Các quan chức EU: EU có kế hoạch tăng số lượng binh sĩ Ukraine được huấn luyện trong khuôn khổ sứ mệnh lên 30.000 người.

5. Người phát ngôn của Thủ tướng Anh: Cung cấp máy bay chiến đấu cho Ukraine lúc này là không thực tế. 

MHMarkets

Institutional Perspective Quan điểm thể chế 

01

Goldman Sachs

Tín hiệu về tăng lãi suất trong tương lai sẽ là chìa khóa

Các nhà kinh tế của Goldman Sachs cho biết kể từ cuộc họp của FOMC vào tháng 12 năm ngoái, dữ liệu về tăng trưởng tiền lương và lạm phát rất đáng khích lệ, trong khi các tín hiệu về tăng trưởng hoạt động đôi khi trái chiều và thậm chí đáng lo ngại, dẫn đến khả năng làm chậm tốc độ tăng lãi suất xuống mức khá cao. 25 bps trong tuần này. Câu hỏi quan trọng cho cuộc họp tháng 2 là FOMC sẽ gửi tín hiệu gì về việc tăng lãi suất trong năm nay. Goldman Sachs kỳ vọng Fed sẽ tăng lãi suất thêm 25 điểm cơ bản nữa vào tháng 3 và tháng 5, nhưng có thể cần giảm tốc độ tăng lãi suất hơn nữa nếu niềm tin kinh doanh vẫn yếu cản trở việc tuyển dụng và đầu tư; có thể cần tăng thêm nếu nền kinh tế tăng tốc trở lại khi tác động của việc thắt chặt chính sách trong quá khứ giảm đi. 

02

SOCIETE GENERALE

Nhìn về phía trước để giải quyết lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang.

Fed dự kiến sẽ tăng lãi suất thêm 25 điểm cơ bản và đều đặn cho đến khi lãi suất quỹ liên bang đạt đến phạm vi mục tiêu là 5,0-5,25%.

03

MUFG

Với mức tăng lãi suất dự kiến là 25 điểm cơ bản, Chủ tịch Fed Jerome Powell cần cho thấy rằng sẽ có nhiều đợt tăng lãi suất trong tương lai hơn mức thị trường mong đợi để đồng USD đạt được đà tăng.