易信金融10.09-10.13金融衍生品周评——英镑上演逆转好戏 美元反弹受阻
10.09-10.13当周市场缺乏非常重磅的消息面变化，周内的美联储FOMC纪要和决议内容差别不大。英镑则是周内波动最为明显的品种。虽然一度受到政治层面的压制和打压，但是有关加息的预期还是令多头扭转乾坤，重回1.32之上。黄金本周也表现强势，周内出现五连涨走势之后重回1300之上。
美国9月未季调CPI年率录得2.20%，不及预期值0.1个百分点，前值为1.90%；美国9月未季调核心CPI年率录得1.70%，持平前值，但低于预期值0.1个百分点。
美联储本周三(10月11日)公布的9月19-20日政策会议纪要显示，决策者对通胀加速上升的前景，以及在通胀停滞情况下放缓升息步伐进行了深入的讨论。
会议纪要还显示，官员大多对近期飓风造成的经济影响不以为意。美联储的联邦公开市场委员会(FOMC)在这次会议上宣布从本月开始缩减基本是在金融危机后累积起来的大规模资产组合，并一致同意维持利率不变。
欧洲央行政策制定者或将在10月的会议上达成广泛一致，考虑从1月起削减他们每月的债券，将月度债券购买量削减一半以上，并至少维持9个月。
英国央行行长卡尼(Mark Carney)表示，随着英国脱欧进程的继续，英国央行寻求控制通胀，其可能很快实行加息。 市场一直预计，英国央行将在11月加息25个基点。虽然卡尼没有确定具体的时间点，但他强烈暗示，采取紧缩措施的时间并不遥远，可能就在未来几个月里实行。
日本央行行长黑田东彦北京时间周五(10月13日)凌晨强调该行维持超宽松货币政策的决心，尽管美联储和欧洲央行开始缩减大规模、危机模式下的货币刺激政策。黑田东彦看好日本经济，指称经济温和增长，收入增加使得企业和家庭支出上升。但他表示，尽管经济如此好转，但通胀和薪资增长令人失望地低迷。
中国央行周六（10月14日）公布数据显示，9月新增人民币贷款1.27万亿元，高于此前1.1万亿元的调查中值；当月末广义货币供应量(M2)同比增长9.2%，亦高于调查中值8.9%，终结此前连续四个月创新低势头。
下周看点
10月16日
中国9月CPI年率
中国9月PPI年率
欧元区8月季调后贸易帐
10月17日
英国9月CPI年率
英国9月未季调输入PPI年率
英国9月零售物价指数年率
欧元区10月ZEW经济景气指数
欧元区9月未季调CPI年率终值
美国9月工业产出月率
10月18日
美国截至10月13日当周API原油库存变动
英国9月失业率
英国8月三个月ILO失业率
美国9月营建许可总数
美国截至10月13日当周EIA原油库存变动
10月19日
澳大利亚9月季调后失业率
中国第三季度GDP年率
英国9月季调后零售销售月率
美国截至10月14日当周初请失业金人数
10月20日
加拿大9月CPI年率
加拿大8月零售销售月率
美国9月成屋销售年化总数
技术面分析
美元指数
短期趋势 ↓
中期趋势 ↓
关键支撑 91.00/90.00
关键阻力 94.50/97.70
美元指数周线结束连涨态势，汇价在本周录得回落，重新交投于93下方。虽然调整，但是反弹节奏并未遭到完全破败，在美联储加息预期和特朗普税改双重利好推动下，短中期市场的偏好依然是做多美元反弹。不过中期趋势依然相对负面，并且如果朝鲜局势重新回到市场视野中的话，美元重新回到承压局面。
技术走势上，美元指数中阴线回落，市场有形成头肩底的潜力，但至少需要维持在92之上交投。目前大趋势尚未出现任何变数，中期压制100已经很难在短期回破，在那之前还有94.50的主要压制存在。在消息面或者基本面出现彻底改观之前，美元整体的思路还是以选择相对的反弹高位卖出为主。
欧元兑美元
短期趋势 →
中期趋势 →
关键支撑 1.1720/1.1680
关键阻力 1.1850/1.2050
欧元兑美元本周展开反弹，但是在前期日线跌破口附近遭遇到了比较明显的压制。随着欧洲央行削减购债的时间节点日渐明朗化，预计在10月决议之前，欧元都不太可能出现实质性的下挫。不过依然需要值得注意的是，地缘政治因素如果发酵过于强劲的话，则可能导致非美货币集体的回调。
技术走势上，欧元兑美元本周中阳线反弹，多头回到1.18之上令下行压力减少，但也未能突破1.19之上的主要短期压力。能否取得更多的突破和上行，预计将取决于美国缩表之后的市场反馈。上行来看，1.20的整数关口依然不可小觑，下行而言，1.1700/1.1680附近的支撑比较关键，如果再度有效跌破则可能存在滑向1.16之下的风险。
英镑兑美元
短期趋势 →
中期趋势 →
关键支撑 1.3000/1.2870
关键阻力 1.3260/1.3400
英镑本周展开比较明显的反弹，有关加息和退欧谈判取得进展的利好帮助多头收复大部分失地。和之前的判断一致，阻扰英镑反弹的首要因素还是在于政治层面。只有这方面稳定了，基本面的优势才能发挥作用。
技术走势上，英镑兑美元本周孕线组合反弹，反弹力度相对较强，多头收复1.32令下行压力得到了明显的缓解。不过目前1.34的压制尚未回破，回破之后才能认为已经重拾涨势。下方1.30整数水平显然是不可跌破的位置，一旦跌破则将导致趋势转为熊市。
美元兑日元
短期趋势 →
中期趋势 →
关键支撑 110.60/109.00
关键阻力 112.60/113.20
美元兑日元本周展开回落行情，汇价重新回到112下方令空头有所承压。但过去几个月，汇价的来回拉锯情况十分明显，近期的波动更是如此，暗示市场正在酝酿更大级别的方向性突破。若能重新上破114.00/70的话，或意味着中期趋势将选择上行。
技术走势上，美元兑日元本周中阴线走低，汇价继续在一个比较大的三角形区间内来回震荡。由于已经有效回到颈线水平之上，因此所谓的双头形态也已经破败。110.60还是主要的多空分水岭，回破之后才能认为看跌。趋势线压制强阻力在114.70附近，突破之后将完全进入多头市场。
美元兑加元
短期趋势 →
中期趋势 ↓
关键支撑 1.2400/1.2300
关键阻力 1.2550/1.2700
美元兑加元本周未能继续反弹，在美元指数全盘走弱的情况下，空头发力令汇价回到1.24附近。不过在基本面上，加拿大经济数据并未出现明显恶化意味着目前距离反转还十分遥远。在连续数月的下挫并企稳之后，市场或进入到一段时间的整理之中。
技术走势上，美元兑加元本周小阴线展开调整，远离1.25水平，但是目前还是持稳于1.24之上。大方向来看，在技术面和基本面双向共振之下，市场大的看跌态势已经无须赘述，多头至少需要回到1.2780之上，才能维持中期的平衡。而1.23如果再度有效下破，则将下看1.20。预计在1.20失守之后，空头才可能进一步挑战1.18一线。
澳元兑美元
短期趋势 →
中期趋势 →
关键支撑 0.7760/0.7700
关键阻力 0.7860/0.8000
澳元兑美元本周出现了比较明显的反弹，在外围市场大宗商品走强的背景下，澳元出现走高。多头不仅收复了0.78水平，并且拒绝了有效跌破头肩底颈线的走势，暗示震荡格局还在延续之中。基本面上澳洲依然处于相对不错的状态。
技术走势上，澳元兑美元本周结束周线四连跌行情，大阳线之下多头回到0.78之上，令下行压力得到明显缓解。不过趋势而言，依然处于多空拉锯之中。下方主要技术支持见于0.7740前期突破口附近。上行来看，只有维持在0.80上方，整体的看涨局面才会有利于多头。
现货黄金
短期趋势 →
中期趋势 →
关键支撑 1295/1274
关键阻力 1313/1330
黄金本周明显反弹，在非农之后出现的一波六连阳行情帮助多头收复1300关口。虽然周内并无明显的利好因素，但是考验和回踩趋势线之后，多头还是能够展开有力的反击。如果四季度没有更多的外部消息，黄金可能会呈现宽幅震荡的模式。
技术走势上，黄金周线本周大阳线走高，强势收复1300意味着反弹可能会进一步反弹至1313一线。随着1292/95的企稳，该区域重新成为多头的堡垒，回破之前反弹趋势料难改变。多头若能突破1313则有机会测试1330甚至是更高区域。
美原油
短期趋势 →
中期趋势 →
关键支撑 49.50/48.20
关键阻力 51.50/52.40
美油本周出现强势逆转，大幅走高将上周的吞噬形态反吞没，多头再度控制局面。虽然从基本面来看，市场的需求并不是十分旺盛，但是在供给端，美国页岩油似乎已经达到了产能极限。中长期来看，供求关系不发生逆转的情况下，油价高度有限。
技术走势上，美油本周出现强劲的外包多头反转吞噬，暗示目前市场主动已经在多头手中，强势调整之后或将选择上破。在前期多空争夺位48一线支撑完好的情况下，反弹势头还不会完全被终结。多头进一步站稳52才能有效扩大涨幅。
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