MHMarkets：2024年3月6日 经济要点

日期：2024年3月6日

经济要点（格林尼治标准时间+8）

8:30am

澳元 GDP季度环比

9:15pm

美元 ADP非农就业变动

暂定

英镑 年度预算发布

10:45pm

加元 加拿大央行利率声明

加元 隔夜利率

11:00pm

美元 JOLTS职位空缺

11:30pm

加元 加拿大央行新闻发布会

市场概览

全球市场回顾

周二，美元指数在亚洲和欧洲交易时段上涨，接近104水平，但在美国2月份PMI未达预期后急剧下跌，收跌0.052%至103.78。美国国债收益率开盘高走低，其中标杆的10年期国债收益率收于4.152%，对联邦储备利率政策最敏感的2年期收益率收于4.562%。

随着市场继续押注美联储在六月份降息，现货黄金短暂突破每盎司2,141美元，创新高，随后回落，收盘上涨0.72%至每盎司2,129.62美元；现货白银遇阻下跌，高点达到24美元，但收盘下跌0.91%至每盎司23.67美元。

受到需求疲弱的影响，WTI原油连续两个交易日下跌，收跌0.76%至每桶78.26美元；布伦特原油收跌0.04%至每桶82.72美元。

美国三大股指均下跌超过1%，道琼斯工业平均指数下跌1%，标准普尔500指数下跌1%，纳斯达克综合指数下跌1.65%。苹果公司（AAPL.O）因iPhone销售下滑而下跌2.8%，而英伟达（NVDA.O）上涨0.8%，使两者之间的市值差距缩小至5000亿美元。特斯拉（TSLA.O）在其柏林工厂停产后下跌3.9%，Coinbase（COIN.O）下跌5%，MicroStrategy（MSTR.O）暴跌21%。纳斯达克金龙中国指数下跌1.49%，但蔚来（NIO.N）逆势上涨2.8%。

欧洲股市表现不一，德国DAX 30指数下跌0.1%；英国富时100指数上涨0.08%；斯托克欧洲50指数下跌0.4%。

香港股市低开后继续下跌，恒生指数一度下跌超过3%，触及50日均线；恒生科技指数下跌超过4%。收盘时，恒生指数下跌2.61%，恒生科技指数下跌4.34%，总交易量为1121.29亿港元。大多数热门香港股票下跌，微博（09898.HK）下跌9.23%，京东（09618.HK）和百度（09888.HK）均下跌超过5%。黄金板块逆市上扬，山东黄金（01787.HK）和招金矿业（01818.HK）领涨黄金股。

A股全天波动。收盘时，上证综指上涨0.28%，深证成份指数下跌0.23%，创业板指数下跌0.06%。活跃板块包括AI手机概念股，其中科瑞技术触及涨停；下午汽车股大幅上涨，安凯客车和东风汽车触及涨停。此外，如飞行汽车、黄金、国防、银行、电力、旅游等板块领涨，而CXO、种业、日化、酒店及餐饮板块居于跌幅榜前列。市场超过4300只股票下跌，总交易量连续第五个交易日超过1万亿元。

市场亮点：

· 美国2月PMI显示价格压力上升迹象

· 以色列国防部长：对在黎巴嫩采取军事行动的决定正接近关键时刻

· 上田和夫：日本是否发行零售央行数字货币的决定应通过公开讨论作出

· 欧元区1月PPI录得自2023年5月以来最大降幅

· 比特币在创纪录高点后下跌近10,000美元

· 习近平强调需要根据地方条件发展新型生产力

· 政府工作报告：今年GDP增长目标约为5%

· 政府工作报告：今年将发行1万亿元超长期特别政府债券

机构观点：

1. 美国银行（BofA）

美国银行认为，即将召开的欧洲中央银行（ECB）会议不太可能对欧元（EUR）产生重大影响，美国经济指标和联邦储备政策对于确定未来欧元/美元走势更为重要。尽管ECB可能倾向于鸽派并且市场预期降息，美国银行建议关注更广泛的经济和政策发展，特别是在跨货币影响方面。

2. 澳新银行（ANZ）

澳新银行对英镑（GBP）的未来持乐观态度，这一态度由英国强劲的经济指标和可能影响英格兰银行（BoE）政策的通胀压力所驱动。该银行预测，基于不同的经济和政策展望，英镑和瑞士法郎（CHF）之间将出现明显的分化。澳新银行看涨GBP/CHF，目标价为1.14，反映了对英国2024年经济复苏和英镑相对于瑞士法郎的优异表现的信心。

3. 丹斯克银行（Danske Bank）

丹斯克银行预计，欧洲中央银行3月政策会议的反应将是温和的，因为当前市场定价与欧洲中央银行的展望一致。该银行看空欧元/美元的观点得到了美国相对经济和通胀实力的支持，加之以美国为中心的股市会更偏好美元。丹斯克银行预测在接下来的6到12个月内欧元/美元将下跌至1.05/1.04，强调与欧元区相比美国经济环境的强劲。

4. MUFG

MUFG强调即将召开的日本银行（BoJ）会议可能具有历史意义，稍微倾向于3月加息。这反映了对日本经济朝向稳定的通胀和工资增长的乐观态度，标志着从长期货币政策中的重大转变。决定的时机至关重要，反映了在不断变化的经济和人口挑战中影响日本银行政策方向的复杂考量。

5. 巴克莱银行（Barclays）

巴克莱银行预测，加拿大银行在3月会议中将暂停利率调整，选择在混合经济信号中采取观望态度。尽管短期内加元（CAD）对美元（USD）的动态可能保持稳定，但预计加元将相对于其他大宗商品货币来得相对强势，这得益于加拿大与美国的紧密经济联系。