邁匯MHmarkets: 2023年7月27日-基本面提醒

☆ 20:15 歐洲央行公佈利率決議，預期加息25個基點

☆ 20:30 美國至7月22日當周初請失業金人數、美國第二季度實際GDP年化季率初值、美國第二季度實際個人消費支出季率初值、美國第二季度核心PCE物價指數年化季率初值等。

☆  20:45 歐洲央行行長拉加德召開新聞發佈會

☆  22:30 美國至7月21日當周EIA天然氣庫存

☆  次日01:00 美聯儲討論擬議規則及規則調整

市場概覽

全球市場走勢複盤

今天淩晨美聯儲如期加息25個基點，鮑威爾在隨後的新聞發佈會上表示，如果資料允許將於9月份加息，但願意在通脹回落到2%之前停止加息，今年不會降息，但有多位票委支持明年多次降息，市場押注年底前再加息一次的可能性僅為40%，這意味著7月或為最後一次加息。受到鮑威爾鴿派言論的影響，美元指數大幅回落，收跌0.29%，報101.03。

美債收益率在鮑威爾講話期間跌幅擴大，對貨幣政策更敏感的兩年期美債收益率一度降至4.82%，日內從4.89%降至4.85%，10年期美債收益率一度降至3.85%，收於3.87%。

現貨黃金在利率決議公佈前一度上漲10美元，決議公佈後幾乎回吐日內漲幅，隨後在鮑威爾講話期間擴大漲幅，一度漲至1978.4美元/盎司，收漲0.38%，報1972.24美元/盎司；現貨白銀一度上破25美元，收漲1%，報24.93美元/盎司。

原油連漲4日後迎來調整，WTI原油收跌0.5%，報78.89美元/桶，布倫特原油收跌0.35%，報82.62美元/桶。

美股三大股指沖高回落，道指收漲0.24%，連漲13天，追平歷史最長紀錄，標普500指數收漲0.02%，納指收跌0.12%。納斯達克中國金龍指數收漲2.82%，小鵬汽車收漲26%。Chatgpt概念股高開高走，穀歌A收漲約6%，網易有道收漲超5%，阿裡巴巴、知乎收漲超2%。

歐股主要股指大多收跌，德國DAX30指數收跌0.50%，英國富時100指數收跌0.19%，歐洲斯托克50指數收跌1.04%。

市場熱點

1. 美聯儲淩晨如期宣佈加息25BP至22年來的高位，並為繼續加息與否留足靈活性。鮑威爾重申抗擊通脹的決心以及今年不降息的預期，並表示能夠邊降息邊縮表，該行經濟學家已不再預期美國會出現經濟衰退。

2. 美國加州電網發出於週三晚間的緊急警報。

3. 惠譽將巴西評級上調至“BB”，前景展望穩定。

4. 波羅的海幹散貨運價指數創下近5個月最大單日漲幅。

5. Meta Q2營收與Q3營收指引均超預期，盤後大漲。元宇宙部門陷入“黑洞”，累計虧損達213億美元。

6. 在美聯儲議息的催化下，隔夜黃金和美股沖高後回落、美債收益率下滑約4BP，道指13連漲追平歷史最長紀錄。截至今晨，市場預期美聯儲再加息一次的概率為40%，明年Q2迎來一次標準降息。   

地緣局勢

衝突情況

俄羅斯國防部26日通報稱，在紅利曼方向取得進展，俄軍在盧甘斯克地區的謝爾蓋耶夫向前推進了近3公里。在過去一天中，俄軍在多個方向擊退烏軍進攻。此外，俄防空部隊攔截了多枚“海馬斯”火箭彈和“風暴之影”巡航導彈。烏克蘭武裝部隊總參謀部26日發佈的戰報稱，在過去24小時內，烏空軍、火箭炮和炮兵部隊對俄軍人員和裝備集中區、電子戰設備和防空系統實施打擊，摧毀俄軍1架卡-52直升機和多架無人機。烏克蘭國防部新聞中心同一天稱，俄羅斯加強了對黑海艦隊水面部隊和海軍航空兵的作戰訓練。烏國防部認為俄方正在演練封鎖黑海海域。  

機構觀點

01

高盛丨Goldman Sachs

 【高盛合夥人兼杠杆金融交易主管Tom Malafronte據悉將離職】

7月27日訊，據知情人士透露，高盛集團頂尖杠杆金融交易員和合夥人Tom Malafronte計畫在今年年底離開該銀行。據行業記錄，他於2013年自瑞信集團加入高盛，2019年晉升為美國杠杆金融交易主管。2016年交易火爆下，他帶進約3億美元的交易收入，使他成為當年華爾街主要銀行中最成功的交易員之一。

02

法興銀行丨SOCIETE GENERALE

【法興銀行：預計歐洲央行7月和9月都將加息25bp】

7月27日訊，法興銀行表示，預計歐洲央行將繼續採取強硬態度，在7月再加息25個基點。然而，現在就為9月的進一步加息提供堅定的指導可能還為時過早，尤其是在更多的資料即將公佈（包括歐元區第二季度GDP、7月和8月PMI以及通脹資料）和新的經濟預測即將出爐的時候。

03

三菱日聯丨MUFG

三菱日聯：日本央行調整YCC的預期被打壓，美日已回撤超一半跌幅