2023年5月19日-基本面提醒

☆20点45分，FOMC永久票委、纽约联储主席威廉姆斯在美联储理事会活动上发表主旨演讲，留意其言论是否继续偏向暂停加息。

☆21点，美联储理事鲍曼参加银行家大会的讨论环节，此前她曾认为，如果通胀率居高不下且劳动力市场仍然吃紧，那么进一步加息“可能是合适的”。

☆美联储主席鲍威尔、前主席伯南克出席关于货币政策的小组讨论，近期美联储内部鹰鸽声音混杂，留意鲍威尔会否“一锤定音”。

☆次日3点，欧洲央行行长拉加德和管委埃尔南德斯德科斯出席巴西央行举办的专家小组会议。

市场概览

全球市场走势复盘

周四，因美国公布更多强劲的经济数据进一步削弱了市场对美联储可能暂缓加息的押注，现货黄金延续跌势，在美盘时段扩大跌幅，并一度急坠至1952.01美元，创下一个半月以来新低，较日高大跌超30美元，最终收跌1.22%，报1957.55美元/盎司。现货白银日内跌幅同超1%，最终收跌1.04%，报23.49美元/盎司。

美元指数则一度创下近7周新高，并站上103关口上方，最终收涨0.64%，报103.52；美债收益率同样大幅拉升，对利率前景更加敏感的两年期美债收益率一度涨至4.281%的日内高点，最终收报4.260%；10年期美债收益率站上3.6%上方，最终收报3.651%。

或是受强势美元影响，原油周四盘中纷纷跌超1%。WTI原油在美盘一度跌至71.53美元的日内低点，随后收复部分失地，最终收跌0.96%，报71.92美元/桶；布伦特原油回落至75美元附近，最终收跌1.15%，报75.83美元/桶。

美股三大股指周四集体收涨，纳指初步收涨1.51%、道指收涨0.34%、标普500指数涨0.94%。纳斯达克中国金龙指数下跌3.5%，中概电商股领跌，阿里巴巴绩后收跌5.4%、拼多多和京东分别跌7.3%和4.1%。微软、谷歌、特斯拉和苹果等美股大型科技股普遍收涨于1%~2%之间，带动纳指走强。 

欧股全线收涨，德国DAX30指数收涨1.33%；英国富时100指数收涨0.25%；欧洲斯托克50指数收跌1.02%。         

市场热点

1. 美联储-票委洛根：目前的数据不足以暂停加息、布拉德：银行业担忧被过分强调，支持进一步加息作为应对通胀的保险、杰斐逊：等待数据，观察紧缩的滞后效应和信贷收紧的不确定性、以上均为18日晚低于预期的失业数据公布后的发言、市场认为美联储6月加息的概率升至40%。

2. 美国空军宣布计划在2024年授予第六代战斗机研发合同，并在2030年服役，希望能与另一个开发项目中的无人机协同作战。

3. 知情人士透露，印度计划进口约合920万桶石油以填补石油储备。

4. 美国官员：G7准备实施对俄罗斯的新制裁和出口管制，致力于维持俄油价格上限。

5. 美国国会共和党议员计划提交针对拜登的弹劾条款，主要涉及边境移民问题。

6. 国际能源论坛（IEF）：全球石油需求在3月份达到了创纪录的水平。 

7. 债务上限-部分民主党人告知拜登准备启用第14修正案、两党领导人正制定投票计划，以便在下周就潜在达成的协议进行表决，麦卡锡表示，目前的协议态势比一周前好、财政部TGA余额降至2021年来的低点，至683亿美元。   

地缘局势

冲突情况：

1. 据悉乌克兰在昨晚击落了30枚俄罗斯导弹中的29枚。

2. 据乌克兰军方报告，星期四早上基辅和乌克兰其他地区发生了几起爆炸事件。

3. 俄罗斯任命的克里米亚官员：辛菲罗波尔和塞瓦斯托波尔之间的铁路交通中断。

4. 俄罗斯国防部称用高精度导弹袭击了乌克兰军事目标。

5. 乌克兰副国防部长：乌军控制了巴赫穆特西南部分。赫穆特南部郊区的激烈战斗持续了一整天，俄罗斯军队再次发起进攻。

制裁情况：

1. 欧盟官员：欧盟将推动七国集团未来对钻石行业实施制裁。目前欧盟尚无关于钻石制裁的具体提案，但旨在追踪钻石并减少俄罗斯的出口。关于对钻石的制裁问题将出现在七国集团公报中。

2. 克里姆林宫：有一定的希望，正在制定不同的方案来放松对俄罗斯农业银行的限制。冻结芬兰驻俄外交机构银行账户的决定是对西方不友好行为的回应。

3. 美国政府高级官员表示，七国集团所有成员国都准备实施对俄罗斯的新制裁和出口管制，并仍致力于维持对俄罗斯石油的价格上限。

4. 美国官员表示，美国将对俄罗斯在欧洲、中东和亚洲的个人、实体、船只和飞机实施约300项制裁。美国将在商务部出口黑名单上增加70个俄罗斯实体，并在制裁俄罗斯的权限中增加更多行业。美国的制裁将针对金融中介机构、俄罗斯未来的能源开采能力。

5. 英国禁止俄罗斯镍的进口，但其他G7国家没有效仿。

能源情况：

1. 摩尔多瓦总理：今天起摩尔多瓦不再使用俄罗斯天然气。

2. 俄罗斯天然气工业股份公司计划在冬季之前提高国内天然气储存能力，目标是积累728.42亿立方米的天然气库存。

3. 据路透社计算，俄罗斯5月份的石油和天然气收入可能会下降约550亿卢布。  

MHMarkets

机构观点

01

高盛丨Goldman Sachs

高盛全球私人财富管理联席主管Lakdawala Flynn：家族理财室将根据波动性买入股票。

02

法兴银行丨SOCIETE GENERALE

【法兴银行：澳元兑美元将测试当前区间底部0.6560附近】

5月18日讯，法兴银行首席全球金融衍生品策略师Kit Juckes表示，疲软的澳大利亚就业数据拖累澳元走低，澳元兑美元有望挑战0.6560。Juckes称，澳大利亚就业人数在此前两个月增加11.3万人后录得下降4.3万人，但其更愿意关注潜在趋势，即今年头四个月平均每月增加2.8万人，过去12个月平均增加3.2万人。潜在的就业增长正在缓慢放缓至3%以下，这是大多数国家都希望看到的。不过，随着澳洲联储进一步加息的可能性减弱，澳元兑美元将测试当前区间的底部0.6560附近。

03

三菱日联丨MUFG

三菱日联：美元走高源于债务上限担忧缓解、降息押注减少

5月18日讯，三菱日联分析师Derek Halpenny表示，由于美国政界人士的言论增加了市场对将达成提高债务上限协议的乐观情绪，提振了风险偏好，进而降低了对美国未来降息的押注，美元兑多数其它G10货币走高。此前美国总统拜登表示，与共和党人的谈判富有成效，或将避免违约。